KKR se porte acquéreur des activités développement de logiciel et solutions informatiques de Flextronics

MENLO PARK et PALO ALTO, Californie, April 17 /PRNewswire/ --

- Cette acquisition est le premier investissement de KKR en Inde

Kohlberg Kravis Roberts & Co. (<< KKR >>) a annoncé aujourd'hui qu'une de ses sociétés affiliées a conclu un accord définitif pour le rachat des activités de développement de logiciel et de solutions informatiques (l'<< activité Logiciel >>) de Flextronics International Ltd. à l'issue d'une transaction d'une valeur approximative de 900 millions US$. Flextronics conservera 15 % d'intérêts dans l'activité Logiciel et continuera d'être un partenaire et un client important.

Le siège de l'activité Logiciel est situé à Palo Alto en Californie avec des opérations situées majoritairement en Inde en tant que Flextronics Software Systems (<< FFS >>). L'activité logiciel possède la capacité inégalée d'offrir des solutions complètes qui vont de l'infrastructure de réseau aux dispositifs d'utilisateur final. En tant que partenaire clef en matière de recherche et développement des sociétés internationales majeures de communications, l'activité Logiciel a mis au point un modèle international sophistiqué de livraison. Composée d'un groupe de solutions informatiques et d'un groupe d'activités conseil en conception stratégique, l'activité Logiciel connaît une croissance rapide et emploie environ 6 100 personnes dans le monde entier. En plus de ses opérations en Inde et aux Etats-Unis, sa présence est aussi importante en Europe de l'Est.

Suite à la finalisation de la transaction, Ash Bhardwaj, PDG, Arun Kumar, président de FFS, et l'équipe actuelle de direction continueront de diriger l'activité Logiciel. Cette activité recevra un nouveau nom qui n'a pas encore été choisi.

Cette acquisition est la première de KKR en Inde et le second investissement en Asie, suite à son investissement en 2005 dans Avago Technologies, l'ancien groupe de semi-conducteurs d'Agilent Technologies. Cette acquisition est aussi considérée comme étant le plus important rachat d'entreprise par endettement et investissement technologique en Inde à ce jour.

Adam H. Clammer, membre de KKR a déclaré : << Notre investissement dans l'activité développement de logiciel et solutions informatiques de Flextronics représente une occasion formidable de créer de la valeur dans un secteur à croissance élevée. Dirigée par une équipe remarquable, l'activité Logiciel possède des antécédents inégalés de réussite en matière de fourniture de technologies de communications. Nous pensons que cette activité est bien positionnée pour tirer parti des fondations solides qu'elle a su développer sur ses marchés. >>

De son côté, James H. Greene, Jr, membre de KKR a ajouté : << Cette transaction démontre la solidité de notre approche en matière d'investissement international au cours des dernières années. Pour exécuter cette transaction, nous nous sommes appuyés sur les ressources de notre franchise mondiale. KKR est enthousiasmé par les activités développement de logiciel et solutions informatiques et les marchés prometteurs auxquels elles s'adressent. >>

Ash Bhardwaj, PDG de l'activité logiciel a déclaré : << Cette transaction est un développement positif pour nos clients, nos employés et nos parties intéressées. KKR est la plus importante société d'investissements de capitaux privés et son intérêt dans notre activité est la reconnaissance de ce que nous avons accompli et de notre potentiel considérable. En tant qu'activité autonome, nous serons dans une meilleure position de développer encore plus notre gamme de services et de produits et d'élargir nos relations clients. Nous nous réjouissons à l'idée de collaborer avec KKR et de maintenir nos liens avec nos collègues de Flextronics. >>

KKR financera l'acquisition avec des dettes totalement souscrites. Citigroup Global Markets (Asie) et Merrill Lynch agissent conjointement en qualité de chefs de file d'émission et d'organisateurs du financement de l'acquisition.

La finalisation de la transaction qui devrait avoir lieu pendant l'été 2006 est sous réserve des autorisations réglementaires et des conditions habituelles de bouclage.

Pour cette transaction, Citigroup Global Markets et Morgan Stanley étaient les conseillers financiers exclusifs de KKR et Simpson Thacher & Bartlett LLP étaient ses conseillers juridiques.

A propos de KKR :

KKR est l'une des sociétés de financement par capitaux propres les plus anciennes et les plus réputées au monde, spécialisée dans les rachats d'entreprise. Elle a établi des bureaux à New York, Menlo Park, Californie, Londres, Paris, Hongkong et Tokyo. Au cours de l'année dernière, KKR a engagé plus d'un milliard US$ dans des activités technologiques, y compris SunGard Data Systems et Avago Technologies, qui sont considérés comme les deux plus importants investissements technologiques de l'histoire par des fonds privés avec des montants de transactions de 11,8 milliards US$ et 2,8 milliards US$ respectivement. Les investissements technologiques précédents de KKR comprennent : Amphenol, RELTEC, Wincor Nixdorf, Tenovis et Zhone Technologies. Au cours des 30 dernières années, KKR a investi dans plus de 140 transactions représentant une valeur totale de 193 milliards US$. Pour plus de renseignements, veuillez consulter http://www.kkr.com.

A propos des activités développement de logiciel et solutions informatiques de Flextronics :

Les activités développement de logiciel et solutions informatiques de Flextronics sont à l'avant-garde en matière de fourniture de solutions innovantes et efficaces pour l'industrie mondiale des communications. Ses clients comptent parmi les plus importantes sociétés de communications au monde et profitent de sa gamme complète de prestations en services et produits informatiques et services de conseil en conception stratégique. L'activité logiciel possède la capacité inégalée d'offrir des solutions complètes qui vont de l'infrastructure de réseau aux dispositifs d'utilisateur final. En plus de ses opérations en Inde et aux Etats-Unis, l'activité est aussi présente en Chine, en Allemagne, en Italie, en Afrique du Sud et en Ukraine.

CONTACTS : Pour KKR : Aux Etats-Unis: Mark Semer ou Molly Morse Kekst and Company +1-212-521-4802 ou +1-212-521-4826 En Asie : Richard Barton Gavin Anderson & Company +852-2218-9988 +852-9308-1056 En Europe : Simon Moyse ou Zoe Watt Finsbury +44-7810-505-473 ou +44-7713-157-561 Pour les activités développement de logiciel et solutions informatiques de Flextronics : Dans les Amériques et en Europe : Jashojit << Jojo >> Roy +1-650-391-1605 En Asie : Gauri Arora +91-124-234-6666, Poste 2865

Site Web : http://www.kkr.com