FASHION BEL AIR : Augmentation de capital avec décote de 32 % par rapport au dernier cours de Bourse : souscription ouverte jusqu''au 25 juillet Chiffre d''affaires du 1er trimestre 2012/2013

Souscription à une augmentation de capital avec maintien du droit préférentiel de souscription mettant en exergue une décote de 32 % par rapport au dernier cours coté

La société rappelle qu'une augmentation de capital d'un montant de 2,07 MEUR avec maintien du droit préférentiel de souscription (DPS) a été lancée au profit de l'ensemble des actionnaires de la société. Cette augmentation de capital est susceptible d'être portée à 2,38 MEUR en cas d'exercice de la clause d'extension.

La souscription est ouverte jusqu'au mercredi 25 juillet 2012 inclus. Les actionnaires de Fashion Bel Air se sont vus attribuer, le 11 juillet 2012, 1 (un) DPS pour chaque action détenue. 5 (cinq) DPS permettent de souscrire à 1 (une) action nouvelle au prix unitaire de 1,25 EUR.

Le DPS est coté en tant que ligne secondaire sur Alternext sous le code mnémonique FBADS.

Le prix de souscription représente une décote de 32 % par rapport au dernier cours de clôture de l'action le 16 juillet 2012 à 1,65 euros. Les souscriptions à titre réductible sont possibles.

La famille Sitruk, actionnaire historique de la société, s'est engagée à souscrire à l'émission à titre irréductible en exerçant l'intégralité de ses droits préférentiels de souscription soit un investissement total de 1.324.885 EUR, et à titre réductible pour un montant de 228.334 EUR. Cet engagement qui représente 75,0 % de l'augmentation de capital, démontre la confiance de la Direction de Fashion Bel Air dans le potentiel de développement de la marque.

Chiffre d'affaires du premier trimestre 2012/2013

                  *données non auditées

La société Fashion Bel Air rappelle que l'Assemblée Générale réunie le 16 décembre 2011 a approuvé la modification de la date de clôture de son exercice social, qui est désormais fixée au
31 mars. L'exercice 2012/2013 a débuté le 1er avril 2012 et se clôturera le 31 mars 2013.

Un contexte de consommation difficile et une météo pénalisante

Au 1^er trimestre de son exercice 2012/2013 (du 1^er avril au 30 juin), Fashion Bel Air enregistre un chiffre d'affaires de 3,03 MEUR, en repli de 28,6% par rapport au 1er trimestre 2011/2012.

Cette baisse du chiffre d'affaires est à mettre au regard des difficultés rencontrées au cours du 2^ème trimestre de l'année 2012 pour le secteur de l'industrie et de la distribution textile : à titre d'exemple, au cours du mois d'avril 2012, la consommation des ménages pour ce type d'articles a accusé un repli de 17 % en valeur, impactant en premier lieu les détaillants multimarques et la vente à distance (Source : Institut français de la mode)

Le contexte de consommation dégradé et les effets d'une météo peu favorable ont donc pesé significativement sur les ventes du 1er trimestre.

Le chiffre d'affaires généré par les succursales ressort à 2,49 MEUR, en retrait plus limité de 11,1% sur la période trimestrielle. Il se compare à un 1^er trimestre 2011/2012 qui intégrait 3 boutiques supplémentaires, fermées courant 2011 dans le cadre de la stratégie de montée en gamme de la marque Bel Air.

A périmètre comparable, le chiffre d'affaires généré par les boutiques en propre ressortirait en légère hausse, témoignant ainsi de la résistance de cette activité dans un environnement exceptionnellement difficile.

Les ventes réalisées par le réseau des multi-détaillants, plus sensibles au contexte économique général, s'établissent à 0,54 MEUR, en baisse de 57% par rapport au 1er trimestre de l'exercice précédent.

Prochaine publication : Chiffre d'affaires du 1^er semestre 2012/2013 : Mardi 23 octobre 2012

Créateur de prêt-à-porter féminin tendance avec un time to market court, Fashion Bel Air connait une forte croissance portée par un positionnement pertinent et un savoir faire de plus de 25 ans.

Distribuée dans le monde entier à travers un réseau de détaillants multi-marques, la société développe son propre réseau de distribution afin d'intégrer l'ensemble de la chaîne de valeur et accroitre sa rentabilité.

Fashion Bel Air a réalisé en 2011/2012 (15 mois) un chiffre d'affaires de 25,0 MEUR.

Alternext, code Isin : FR0004034593, Mnémo : ALFBA