CNP Assurances: chiffre d'affaires des neuf premiers mois 2006
PARIS, November 8 /PRNewswire/ --
CNP ASSURANCES ENREGISTRE UN CHIFFRE D'AFFAIRES CONSOLIDÉ DE 7 621,6 MEUR AU 3ème TRIMESTRE 2006 EN CROISSANCE DE 28,2 % ET UNE PROGRESSION D'ENVIRON 12 % DES ENCOURS GÉRÉS
- En normes IFRS, le chiffre d'affaires de CNP ASSURANCES du 3ème trimestre 2006 s'établit à 7 621,6 MEUR, soit une progression de 28,2 %, et de 7 622,3 MEUR à change constant, représentant également une croissance de 28,2 %
- Sur les neuf premiers mois 2006, le chiffre d'affaires s'élève à 23 933,5 MEUR, en hausse de 22,9 % et de 21,4 % à change constant et périmètre proforma.
- Les encours progressent sur un rythme annuel d'environ 12 %.
- CNP Assurances indique pour 2006 un objectif de hausse du chiffre d'affaires consolidé supérieur à 14 % à périmètre proforma.
Remarques préliminaires :
Le closing de l'acquisition de Fineco Vita (CNP Capitalia Vita) étant intervenu le 17 février 2005, l'activité de cette société est consolidée à compter du 18 février 2005 dans les comptes de CNP Assurances. Pour faciliter les comparaisons, les chiffres d'affaires 2006 sont également donnés à change constant, (c'est-à-dire en retenant le cours de change du real brésilien et du peso argentin au 30 septembre 2005) et en les rapportant à un chiffre proforma en 2005, c'est-à-dire intégrant l'activité de CNP Capitalia Vita depuis le 1er janvier 2005.
Par ailleurs, un réexamen de la classification de produits euro / UC effectué début 2006 pour le calcul de l'embedded value 2005 conduit à comptabiliser en UC certains produits brésiliens, avec données proforma 2005.
Enfin, CNP Assurances a choisi depuis le 2ème trimestre 2006 de comptabiliser en chiffre d'affaires les transferts entre contrats monosupports et multisupports en France sur la base de l'amendement Fourgous. Toutefois le montant total des transferts et le détail sont également communiqués.
I - DONNEES GENERALES
Le chiffre d'affaires consolidé réalisé par le groupe CNP Assurances au 3ème trimestre 2006 est en normes IFRS de 7 621,6 MEUR en forte croissance (+ 28,2 %) par rapport au 3ème trimestre 2005. A change constant, c'est-à-dire en tenant compte du taux de change du 3ème trimestre 2005, le chiffre d'affaires du 3ème trimestre 2006 serait très proche, à 7 622,3 MEUR, également en hausse de 28,3 %.
Sur neuf mois, le chiffre d'affaires cumulé est de 23 933,5 MEUR, en hausse de 22,9 % par rapport à la même période 2005 et 21,4 % à change constant et périmètre proforma.
En France, le chiffre d'affaires trimestriel en IFRS est de 6 736,6 MEUR soit une progression de 29 % par rapport au 3ème trimestre 2005. En normes françaises, l'activité du troisième trimestre est de 6 741,4 MEUR (+ 28,9 %) et de 21 055,3 MEUR sur neuf mois (+ 22,7 %). La collecte cumulée sur neuf mois de CNP Assurances en France sur le secteur vie-capitalisation progresse de 22,5 % et de 28,5 % en collecte nette. Cette évolution très favorable intègre des transferts (1 280 MEUR) et versements ultérieurs (368 MEUR) sur la base de l'amendement Fourgous. Hors ces transferts, la collecte brute CNP vie capitalisation progresse de 14,6 %.
Le marché français de l'assurance vie-capitalisation s'établirait en normes françaises selon les estimations de la FFSA à 106,8 MdEUR, en hausse de 19 % par rapport aux neuf premiers mois de 2005, et en croissance de 31 % sur la collecte nette.
Cette très forte croissance du marché français s'explique par des transferts importants de plans d'épargne logement à la suite de la nouvelle fiscalité des plans de plus de 10 et 12 ans. 44 % de ces flux, soit environ 9,5 MdEUR auraient été transférés sur les neuf premiers mois 2006 sur l'assurance vie, représentant près de 10,5 points de croissance de la collecte. Des transferts Fourgous sont également comptabilisés à hauteur de 2,5 MdEUR, expliquant 2,8 points de croissance. Hors ces effets, la croissance sous-jacente de l'activité confirme l'attractivité de l'assurance-vie constatée en France depuis quelques années. Elle est de plus favorisée par la bonne tenue des marchés boursiers qui a contribué à une forte croissance de la collecte sur les unités de compte sur les neuf premiers mois 2006 (+ 59 %), qui s'est toutefois ralentie au 3ème trimestre.
Pour le groupe CNP en France, seul le réseau des Caisses d'Epargne a bénéficié de transferts de PEL. Le réseau de la Banque Postale et CNP Trésor et dans une moindre mesure les Caisses d'Epargne, ont par ailleurs effectué depuis la fin du 2ème trimestre des transferts sur la base de l'amendement Fourgous (1 280 MEUR).
Par ailleurs, pour CNP la collecte en UC en France est en très forte croissance sur les neuf premiers mois 2006 à 3 286,4 MEUR en IFRS (+ 65,3 % et 3 406,2 MEUR en normes françaises). Au total, et grâce à l'intégration de la filiale italienne et le reclassement de certains produits au Brésil, la collecte en UC du groupe s'élève à 5 678,1 MEUR, en hausse de 49,6 % sur un an.
Enfin, les encours gérés par CNP Assurances ont connu une progression annuelle au 30 septembre 2006 d'environ 12 % à un rythme légèrement supérieur à celui de l'ensemble du marché français vie-capitalisation qui croîtrait de 11 % d'après une estimation de la FFSA.
II - PAR SECTEUR D'ACTIVITÉ
2.1 EVOLUTION GÉNÉRALE
L'évolution totale sur les neuf premiers mois 2006 est la suivante en normes IFRS :
Chiffre d'affaires (en MEUR) 30/09/2006 30/09/2005 Evolution (en %) Epargne 19 447,8 15 606,8 + 24,6 Retraite 1 392,1 1 160,6 + 19,9 Prévoyance 1 068,8 965,3 + 10,7 Couverture de prêts 1 580,3 1 351,4 + 16,9 Frais de soins de santé 210,4 199,1 + 5,7 Dommages aux biens 234,1 191,6 + 22,2 TOTAL 23 933,5 19 474,8 1 + 22,9
A change constant et en rapportant au proforma 2005 les évolutions sectorielles sont les suivantes :
Chiffre d'affaires (en MEUR) 30/09/2006 30/09/2005 Evolution A change Proforma constant (2) (en %) à (1) change constant (3) Epargne 19 446,1 15 782,9 + 23,2 Retraite 1 354,3 1 164,0 + 16,3 Prévoyance 1 058,5 966,0 + 9,6 Couverture de prêts 1 574,8 1 351,4 + 16,5 Frais de soins de santé 210,4 199,1 + 5,7 Dommages aux biens 222,1 191,6 + 15,9 TOTAL 23 866,3 19 655,0 + 21,4 (1) Cours de change au 30 septembre 2005 (2) CNP Capitalia à partir du 01/01/2005 (3) Evolution en % à change constant entre (1) et (2) Cours moyen retenu : au 30/09/2006 1 EUR = 2,76327 BRL au 30/09/2005 1 EUR = 3,06162 BRL
La croissance est très élevée sur tous les secteurs d'activité.
2.3 EPARGNE
Pour le secteur de l'épargne, l'activité est au 3ème trimestre de 6 231,3 MEUR (+ 33,3 %) et sur les neuf premiers mois 2006 de 19 447,8 MEUR, en hausse de 24,6 % et de 23,2 % à change constant et par rapport au proforma.
En France, en normes françaises, la hausse de la collecte brute au 30 septembre est de 22,5 % sur le secteur vie-capitalisation, et la collecte nette progresse de 28,5 %. Cette excellente performance intègre des transferts de PEL uniquement sur le réseau des Caisses d'Epargne (pour environ 600 MEUR), et des transferts et versements supplémentaires liés à l'amendement Fourgous essentiellement depuis la fin du second trimestre 2006.
2.4 RETRAITE
Le chiffre d'affaires des produits retraite au 30 septembre 2006 est de 1 392,1 MEUR en forte hausse (+ 19,9 %), et de 16,3 % à change constant comparé au proforma 2005.
En France sur les neuf premiers mois 2006 la progression sur la retraite atteint 18,2 %. Elle s'explique par :
- une progression de la collecte des produits de retraite vendus par les réseaux (+ 5 %) ;
- une forte croissance des produits collectifs à 566,1 MEUR (+ 32,4 %) en raison notamment de la signature de deux nouveaux contrats.
Le chiffre d'affaires des contrats retraite individuels lancés depuis 2004 s'élève à 273 MEUR dont 91 MEUR pour les PERP et Solésio Préfon.
2.5 PREVOYANCE
Le chiffre d'affaires en prévoyance représente 1 068,8 MEUR au 30 septembre 2006, en hausse de 10,7 % et de 9,6 % à change constant par rapport au proforma 2005.
2.6 COUVERTURE DE PRÊTS
Le chiffre d'affaires en IFRS couverture de prêts représente 1 580,3 MEUR au 30 septembre 2006. Il progresse de 16,9 % et de 16,5 % à change constant par rapport au proforma 2005.
En France, la hausse de l'activité est de 12,9 %. Cette performance résulte du maintien du dynamisme du marché du crédit à la consommation et du crédit immobilier en France, en raison de la faiblesse des taux d'intérêt.
Par ailleurs, l'assurance emprunteur démarrée en 2003 avec Cofidis hors de France représente aux neuf premiers mois 2006 51,5 MEUR (+ 31 %). Elle concerne 7 pays européens.
Enfin, les succursales italiennes et espagnoles qui ont démarré leur activité en 2005, ont sextuplé leur activité et contribué pour 38,4 MEUR au chiffre d'affaires de CNP Assurances.
2.7 SANTÉ
Le chiffre d'affaires de l'activité frais de soins de santé représente 210,4 MEUR (+ 5,7 %).
2.8 DOMMAGES AUX BIENS
Enfin, l'activité dommages aux biens représente 234,1 MEUR. Elle concerne uniquement les filiales portugaises (103,3 MEUR) et brésiliennes (130,8 MEUR) et progresse de 22,2 % et de 15,9 % à change constant.
III - PAR PAYS ET PAR RÉSEAU DISTRIBUTEUR
3.1 EN France
Le chiffre d'affaires France du 3ème trimestre 2006 s'établit à 6 736,6 MEUR (+ 29 %) et pour les neuf premiers mois 2006 à 20 934,1 MEUR en IFRS (contre 21 055,3 MEUR en normes françaises), en croissance de 21,6 % sur un an. Le secteur vie capitalisation progresse de 22,5 %.
Les transferts liés à l'amendement Fourgous des monosupports vers des contrats multisupports, ont commencé à la fin du second trimestre et représentent environ 1 279,6 MEUR comptabilisés dans le chiffre d'affaires auquel il faut ajouter des versements ultérieurs d'environ 368 MEUR. Hors ces transferts, le chiffre d'affaires croît sur neuf mois de 14,1 % en France.
Au total, le chiffre d'affaires en UC au 30 septembre est de 3 286,4 MEUR, et continue à progresser rapidement (+ 65,3 %) à un rythme supérieur au marché français (+ 59 %). Sur l'ensemble des trois réseaux individuels, le taux d'UC rapporté au chiffre d'affaires épargne et retraite se situe à 18,3 % au 30 septembre 2006 contre 13,5 % au 30 septembre 2005.
Le chiffre d'affaires réalisé par la Banque Postale au 3ème trimestre 2006 est de 3 252,7 MEUR en IFRS, en hausse de 58,4 % par rapport au 3ème trimestre 2005 et de 8 461,2 MEUR sur neuf mois (+ 29,5 %). Cette excellente performance, notamment depuis le second trimestre, s'est faite sans transferts de PEL mais grâce à des transferts Fourgous (938,2 MEUR) et des versements complémentaires liés à ces transferts (estimés à 345 MEUR). Le succès de la gamme Vivaccio se poursuit, grâce à la souscription de 300 000 contrats, qui a permis de rajeunir l'âge moyen des souscripteurs à 48 ans contre 55 ans pour GMO, d'augmenter les versements réguliers ainsi que la part en UC. Par ailleurs le produit haut de gamme Ascendo a connu une forte progression (+ 76 %) avec une part d'UC significative. Au total, la collecte sur les supports en unités de compte a doublé au 30 septembre et atteint 1 062,1 MEUR ce qui correspond à 12,7 % de la collecte d'épargne et de retraite. De plus, les ventes de contrats de prévoyance progressent à 77 MEUR, grâce notamment à un enrichissement de la gamme pour les clients de Vivaccio. Les nouveaux produits retraite représentent un chiffre d'affaires de 196 MEUR aux neuf premiers mois 2006.
Au quatrième trimestre, il est prévu une campagne sur le produit GMO pour relancer les versements en unités de compte.
Les Caisses d'Epargne réalisent une collecte de 2 342,6 MEUR en IFRS au 3ème trimestre 2006 et de 8 853,3 MEUR sur l'ensemble des neuf premiers mois, en hausse de 16,3 % par rapport à la même période 2005. Après un premier trimestre traditionnellement très soutenu (4 183 MEUR), l'activité du 3ème trimestre est comparable à celle du trimestre précédent et continue d'être portée par l'épargne. Cette très bonne performance depuis le début de l'année mais en ralentissement au 3ème trimestre, s'explique notamment par des transferts de PEL (estimés à environ 600 MEUR), et relativement peu de transferts Fourgous.
Les produits multisupports progressent fortement et notamment les produits d'épargne haut de gamme, Nuances Plus et Nuance Privilège qui continuent leur développement avec des taux d'UC élevés (725 MEUR pour Nuance Privilège avec un taux d'UC de 38 %).
En conséquence, la collecte d'épargne en unités de compte a très largement progressé (+ 52 %) ; elle a représenté 2 018,5 MEUR soit 23,7 % du chiffre d'affaires de l'épargne et de la retraite des neuf premiers mois 2006.
Les campagnes de transfert Fourgous, essentiellement sur Initiatives Transmission, ont démarré fin juin et ont représenté 101,6 MEUR de transferts et près de 10 MEUR de versements ultérieurs.
Enfin, sur le secteur de la prévoyance de très bonnes performances ont été réalisées depuis le début de l'année sur la gamme Garantie Urgence et Garanties Famille (75 000 contrats). L'assurance emprunteur a progressé de plus de 25 %, soutenue par des actions de formation et d'animation commerciale.
Le réseau CNP Trésor enregistre un chiffre d'affaires trimestriel de 331,2 MEUR, en hausse de 72,2 % par rapport au 3ème trimestre 2005. Sur neuf mois, ce chiffre atteint 821,2 MEUR (+ 34 %). La bonne performance du 3ème trimestre inclut les résultats très satisfaisants sur la campagne de transfert Fourgous (239,8 MEUR) et 13 MEUR de versements ultérieurs. Parmi les clients âgés de moins de 70 ans ciblés sur cette opération, la moitié a pris un rendez-vous avec un conseiller et le quart a effectivement opéré un transfert. Par ailleurs, la collecte en UC a doublé en un an et a ainsi représenté 152,6 MEUR depuis le 1er janvier 2006, soit 19,1 % du chiffre d'affaires de l'épargne et de la retraite. Cette très forte progression sur les UC a été obtenue notamment grâce à une offre à fenêtre Excellence Plus, le lancement d'un nouveau contrat multisupport haut de gamme Horizon Performance, avec une part d'UC supérieure à 50 %. Une nouvelle offre à fenêtre Amplitude 2 est prévue sur le 4ème trimestre.
Les établissements financiers enregistrent au 30 septembre 2006 un chiffre d'affaires de 938,4 MEUR soit en hausse de 9,5 % par rapport à 2005. Depuis le 1er janvier 2006 CNP est devenu le partenaire de la Caisse Régionale de Crédit Agricole du Finistère.
Le secteur des mutuelles enregistre au 30 septembre 2006 un chiffre d'affaires de 624,2 MEUR en hausse de 25,2 % par rapport à la même période 2005, notamment grâce à la réassurance du portefeuille de rentes d'une mutuelle du secteur privé. Par ailleurs, au 4ème trimestre débutera une activité de retraite avec les sapeurs pompiers volontaires.
Enfin, les entreprises et les collectivités locales enregistrent une collecte de 1 115,6 MEUR en hausse de 11 % par rapport à 2005, notamment grâce à un nouveau contrat avec une grande entreprise.
La rubrique Autres Pôles de Développement en France qui comprend l'activité de vente directe et celle d'autres réseaux représente 120,1 MEUR au 30 septembre 2006, en croissance de 20,3 %.
3.2 HORS DE France
L'activité réalisée hors de France représente au 3ème trimestre 2006 un chiffre d'affaires de 885 MEUR, soit une très forte croissance de 23 % sur la même période l'année précédente. Sur l'ensemble des neuf premiers mois ce chiffre est de 2 999,4 MEUR, en hausse de 33 %. A change constant, l'activité serait de 2 932,3 MEUR, en hausse également très élevée de 20,4 % par rapport au proforma 2005.
3.2.1 En Europe
Au Portugal, le chiffre d'affaires au 30 septembre 2006 des sociétés Global et Global Vida représente 130,1 MEUR, contre 132 MEUR au 30 septembre 2005. Le 4ème trimestre devrait enregistrer un complément de chiffre d'affaires de 3 MEUR correspondant à des primes émises à la fin du 3ème trimestre.
Les performances du groupe sont bonnes sur le secteur non-vie relativement au marché (+ 1 %), grâce aux branches incendie et santé.
En Italie, CNP Capitalia Vita opère sur un marché d'assurance-vie qui est toujours en léger recul sur les neuf premiers mois 2006 (- 9,2 %) d'après les premières estimations, du fait d'une baisse d'émission des polices << index linked >> par les grands opérateurs de la place. Dans ce contexte, le chiffre d'affaires de CNP Capitalia Vita consolidé est de 2 091,7 MEUR contre 1 564,9 MEUR sur la même période 2005 (+ 33,7 %). Même par rapport au chiffre proforma 2005 (1 745,3 MEUR), l'activité est en forte hausse (+ 19,8 %). Cette forte reprise résulte d'une part d'une animation continue de la force de vente et d'un effort commercial sur les produits en UC du réseau Banco di Roma (hors index) qui progressent de 76 % et représentent 20 % de la production nouvelle. Un nouveau produit en UC a été lancé en octobre 2006 dans le réseau Banco di Sicilia.
Le secteur de la prévoyance a presque triplé en données proforma sur un an et représente 15,5 MEUR au 30 septembre 2006, notamment grâce au lancement de l'assurance décès qui représente 5,5 MEUR au 30 septembre 2006.
L'activité des succursales à l'étranger en assurance emprunteur et celles en accompagnement de clients français à l'étranger (Cofidis), a représenté 89,7 MEUR, soit un doublement sur un an.
3.2.2 En Amérique Latine
Au Brésil, l'activité de Caixa Seguros représente un chiffre d'affaires au 30 septembre de 684,9 MEUR, 1 892,4 MBRL (+ 34,1 % en euros et + 21 % à change constant).
Tous les secteurs sont en progression, retraite (+ 13 %), épargne (+ 11 %) ainsi que la prévoyance (+ 31,3 %) et le dommage (+ 32,4 %) essentiellement dans le secteur auto et également de la multirisque habitation.
En épargne, les produits à primes mensuelles connaissent un fort développement.
L'assurance emprunteur est toujours en forte croissance (+ 39,9 %) tirée par le dynamisme de la production de crédits immobiliers du réseau bancaire Caixa Economica Federal.
La prévoyance est tirée par la forte croissance du portefeuille d'assurance obligatoire de responsabilité civile en cas d'accident automobile (+ 40 %).
Enfin le réexamen de la classification Euro / UC effectué au printemps 2006 pour le calcul de l'embedded value, a conduit à comptabiliser en UC certains produits. La collecte en UC est de 359,2 MEUR au 30 septembre 2006, en hausse de 27,2 % sur un an.
En Argentine, l'activité (2,7 MEUR) est en hausse de 12,5 % sur la même période de l'année précédente, et de 20,8 % à change constant.
Dans ce contexte très favorable, CNP Assurances indique pour 2006 un objectif de croissance de son chiffre d'affaires consolidé supérieur à 14 % à périmètre proforma.
Ce communiqué, sur l'activité du groupe, ainsi que tous les renseignements concernant l'assemblée générale et le vote en ligne sont disponibles en français et en anglais sur le site Internet de CNP Assurances www.cnp.fr
Avertissement :
Le présent document peut contenir des données de nature prospective. Ces données se réfèrent notamment à des projections, des évènements futurs, des tendances ou objectifs qui sont sujets par nature à des risques et aléas susceptibles d'entraîner une différence significative entre les résultats réels et ceux contenus explicitement ou implicitement dans ces données. Les résultats, performances, objectifs ou estimations peuvent présenter des différences avec les résultats réels notamment en raison de l'évolution de la conjoncture économique et des performances des marchés financiers, des décisions et changement d'ordre législatifs ou réglementaires, de la fréquence et de la gravité des sinistres assurés et notamment des taux de mortalité et de morbidité, du taux de conservation des affaires, de l'évolution des taux d'intérêt, des taux de change, de la concurrence, des changements intervenant dans les politiques des grandes banques centrales ou gouvernements étrangers, des procès ou actions en justice, des effets des acquisitions et de leurs intégrations, et des facteurs généraux ayant une incidence sur la concurrence.
Des informations concernant ces risques et aléas peuvent figurer dans les documents déposés par CNP Assurances auprès de l'AMF. CNP Assurances ne s'engage pas à mettre à jour ou à réviser du fait de nouvelles informations, d'évènement futur ou pour toute autre raison les données de nature prospective qui peuvent être présentées dans ce document.
CHIFFRE D'AFFAIRES DU 3ème TRIMESTRE 2006
CHIFFRE D'AFFAIRES CONSOLIDE DE CNP ASSURANCES PAR CENTRES DE PARTENARIATS
Normes IFRS 3ème T 2006 3ème T 2005 Evolution En MEUR En MEUR En % La Poste 3 252,7 2 052,9 + 58,4 Caisses 2 342,6 2 211,2 + 5,9 d'Epargne CNP Trésor 331,2 192,3 + 72,2 Etablissements 324,7 299,7 + 8,3 financiers France (1) Mutuelles 180,5 150,8 + 19,7 Entreprises et 278,7 285,2 - 2,3 Collectivités locales Autres 26,2 31,6 - 17,0 (France) TOTAL France 6 736,6 5 223,7 + 29,0 Global 39,7 43,2 - 8,1 (Portugal) CNP Seguros de 0,9 0,9 + 2,1 Vida (Argentine) Caixa Seguros 214,6 180,1 + 19,2 (Brésil) CNP CAPITALIA 598,4 480,7 + 24,5 (Italie) (2) Etablissements 18,7 13,6 + 37,2 financiers étrangers Succursales 12,7 0,7 + 1 715,1 Autres 0,1 0,1 + 0,0 (Etranger) TOTAL Etranger 885,0 719,2 + 23,1 TOTAL 7 621,6 5 942,9 + 28,2 Normes Françaises 3ème T 2006 3ème T Evolution 2005 En MEUR En MEUR En % La Poste 3 254,5 2 055,9 + 58,3 Caisses 2 343,7 2 212,4 + 5,9 d'Epargne CNP Trésor 331,7 192,8 + 72,0 Etablissements 324,7 299,7 + 8,3 financiers France (1) Mutuelles 180,5 150,8 + 19,7 Entreprises et 280,0 285,2 - 1,8 Collectivités locales Autres 26,2 31,6 - 17,0 (France) TOTAL France 6 741,4 5 228,4 + 28,9 Global 39,7 43,2 - 8,1 (Portugal) CNP Seguros de 0,9 0,9 + 2,1 Vida (Argentine) Caixa Seguros 268,7 203,3 + 32,2 (Brésil) CNP CAPITALIA 618,8 509,0 + 21,6 (Italie) (2) Etablissements 18,7 13,6 + 37,2 financiers étrangers Succursales 12,7 0,7 + 1 715,1 Autres 0,1 0,1 + 0,0 (Etranger) TOTAL Etranger 959,6 770,8 + 24,5 TOTAL 7 701,0 5 999,2 + 28,4 (1) Hors Cofidis étranger (2) CNP Capitalia (ex Finecovita) est consolidée depuis le 18 février 2005
CHIFFRE D'AFFAIRES PAR SECTEUR D'ACTIVITE
IFRS Chiffre d'affaires 3ème T 2006 3ème T 2005 Evolution 30/09/2006 Evolution (en MEUR) (en %) A change à change constant constant (1) (en %) Epargne 6 231,3 4 676,1 + 33,3 6 231,4 + 33,3 Retraite 351,5 344,8 + 1,9 351,7 + 1,1 Prévoyance 344,1 321,2 + 7,1 344,3 + 8,2 Couverture de prêts 553,5 447,0 + 23,8 553,5 + 23,8 Frais et soins de 61,7 83,0 - 25,7 61,7 - 25,7 santé Dommages aux biens 79,6 70,8 + 12,5 79,8 + 12,7 TOTAL 7 621,6 5 942,9 + 28,2 7 622,3 + 28,3
Normes françaises Chiffre d'affaires 3ème T 2006 3ème T Evolution 30/09/2006 Evolution (en MEUR) 2005 (en %) A change à change constant constant (1) (en %) Epargne 6 309,2 4 753,5 + 32,7 6 309,4 + 32,7 Retraite 352,8 344,8 + 2,3 353,0 + 1,5 Prévoyance 344,1 321,2 + 7,1 344,3 + 8,3 Couverture de prêts 553,5 429,8 + 28,8 553,5 + 23,8 Frais de soins de 61,7 83,0 - 25,7 61,7 - 25,7 santé Dommages aux biens 79,6 66,9 + 19,0 79,7 + 12,6 TOTAL 7 701,0 5 999,2 + 28,4 7 701,7 + 29,5 (1) Cours de change au 30 septembre 2005 Cours moyen retenu : au 30/09/2006 1 EUR = 2,76327 BRL au 30/09/2005 1 EUR = 3,06162 BRL
CHIFFRE D'AFFAIRES EN UNITES DE COMPTE
Normes IFRS Normes Françaises 3ème T 3ème T Evolution 3ème 3ème Evolution 2005 T T 2006 2006 2005 En MEUR En MEUR En % En En En % MEUR MEUR La Poste 437,6 224,2 + 95,2 439,4 227,2 + 93,4 Caisses d'Epargne 586,6 421,2 + 39,3 587,6 422,4 + 39,1 CNP Trésor 58,9 48,6 + 21,1 59,4 49,1 + 20,9 Autres 6,3 8,5 - 25,9 6,3 8,5 - 25,9 TOTAL individuel France 1 089,3 702,5 + 55,1 1 092,7 707,1 + 54,5 Collectif France 0,0 3,1 - 100,3 0,0 3,1 -100,0 TOTAL France 1 089,3 705,6 + 54,4 1 092,7 710,2 + 53,9 CNP CAPITALIA 580,3 466,1 + 24,5 600,8 494,4 + 21,5 CAIXA SEGUROS 102,4 94,2 + 8,7 102,4 94,2 + 8,7 TOTAL Etranger 682,7 560,3 + 21,9 703,2 588,6 + 19,5 TOTAL UC 1 772,0 1 265,8 + 40,0 1 795,9 1 298,8 + 38,3
CHIFFRE D'AFFAIRES AU 30 SEPTEMBRE 2006 CHIFFRE D'AFFAIRES CONSOLIDE DE CNP ASSURANCES PAR CENTRES DE PARTENARIATS Normes IFRS 30/09/2006 30/09/2005 Evolution En MEUR En MEUR En % La Poste 8 461,2 6 534,6 + 29,5 Caisses d'Epargne 8 853,3 7 611,2 + 16,3 CNP Trésor 821,2 612,8 + 34,0 Etablissements financiers France (1) 938,4 857,2 + 9,5 Mutuelles 624,2 498,6 + 25,2 Entreprises et Collectivités locales 1 115,6 1 004,8 + 11,0 Autres (France) 120,1 99,8 + 20,3 TOTAL France 20 934,1 17 218,9 + 21,6 Global (Portugal) 130,1 132,0 - 1,4 CNP Seguros de Vida (Argentine) (2) 2,7 2,4 + 12,5 Caixa Seguros (Brésil) (2) 684,9 510,6 + 34,1 CNP CAPITALIA (Italie) (3) 2 091,7 1 564,9 + 33,7 Etablissements financiers étrangers 51,5 39,3 + 31,0 Succursales 38,4 6,4 + 500,0 Autres (Etranger) 0,2 0,2 + 0,0 TOTAL Etranger 2 999,4 2 255,8 + 33,0 TOTAL 23 933,5 19 474,7 + 22,9 Normes Françaises 30/09/2006 30/09/2005 Evolution En MEUR En MEUR En % La Poste 8 469,0 6 542,0 + 29,5 Caisses d'Epargne 8 857,5 7 614,7 + 16,3 CNP Trésor 837,7 620,1 + 35,1 Etablissements financiers France (1) 938,4 857,2 + 9,5 Mutuelles 624,2 498,6 + 25,2 Entreprises et Collectivités locales 1 208,4 1 094,8 + 10,4 Autres (France) 120,1 99,8 + 20,3 TOTAL France 21 055,3 17 327,2 + 21,5 Global (Portugal) 130,1 132,0 - 1,4 CNP Seguros de Vida (Argentine) (2) 2,7 2,4 + 12,5 Caixa Seguros (Brésil) (2) 832,9 632,7 + 31,6 CNP CAPITALIA (Italie) (3) 2 158,7 1 632,9 + 32,2 Etablissements financiers étrangers 51,5 39,3 + 31,0 Succursales 38,4 6,4 + 500,0 Autres (Etranger) 0,2 0,2 + 0,0 TOTAL Etranger 3 214,5 2 445,9 + 31,4 TOTAL 24 269,8 19 773,1 + 22,7 (1) Hors Cofidis étranger (2) Cours de change moyen retenu Argentine : 1 EUR = 3,83378 peso Brésil : 1 EUR = 2,76327 BRL (3) CNP Capitalia est consolidée depuis le 18 février 2005
CHIFFRE D'AFFAIRES EN UNITES DE COMPTE
Normes IFRS Normes Françaises 30/09/2006 30/09/2005 Evolution 30/09/2006 30/09/2005 Evolution En MEUR En MEUR En % En MEUR En MEUR En % La Poste 1 062,1 524,6 + 102,5 1 069,9 532,0 + 101,1 Caisses 2 018,5 1 327,8 + 52,0 2 022,6 1 331,4 + 51,9 d'Epargne CNP Trésor 152,6 80,6 + 89,4 169,1 87,9 + 92,4 Autres 52,9 45,5 + 16,1 52,9 45,5 + 16,1 TOTAL 3 286,0 1 978,5 + 66,1 3 314,4 1 996,8 + 66,0 individuel France Collectif 0,4 9,2 - 96,2 91,7 98,3 - 6,7 France TOTAL 3 286,4 1 987,7 + 65,3 3 406,2 2 095,1 + 62,6 France CNP 2 032,5 1 525,4 + 33,2 2 099,5 1 593,5 + 31,8 CAPITALIA CAIXA 359,2 282,3 + 27,2 359,2 282,3 + 27,2 SEGUROS TOTAL 2 391,7 1 807,7 + 32,3 2 458,7 1 875,8 + 31,1 Etranger TOTAL UC 5 678,1 3 795,5 + 49,6 5 864,9 3 970,8 + 47,7
CHIFFRE D'AFFAIRES PAR PAYS (EVOLUTION)
Normes IFRS 30/09/2006 30/09/2005 Evolution 30/09/2006 change constant (4) En MEUR En MEUR En % En MEUR France 20 934,1 17 218,9 + 21,6 20 934,1 Italie (1) 2 134,5 1 574,7 + 35,5 2 134,5 Portugal (2) 148,4 144,2 + 2,9 148,4 Brésil 684,9 510,6 + 34,1 617,5 Argentine 2,7 2,4 + 12,5 2,9 Autres Europe (3) 29,0 23,9 + 21,3 29,0 Sous total hors France 2 999,4 2 255,8 + 33,0 2 932,3 TOTAL 23 933,5 19 474,7 + 22,9 23 866,3 Normes IFRS Evolution 30/09/2005 Evolution Proforma à change constant et périmètre proforma En % En MEUR En % France + 21,6 17 218,9 + 21,6 Italie (1) + 35,5 1 755,0 + 21,6 Portugal (2) + 2,9 144,2 + 2,9 Brésil + 20,9 510,6 + 20,9 Argentine + 20,8 2,4 + 20,8 Autres Europe (3) + 21,3 23,9 + 21,3 Sous total hors France + 30,0 2 436,1 + 20,4 TOTAL + 22,6 19 655,0 + 21,4 (1) Succursales en Italie et Cofidis en Italie depuis 2004 et depuis le 18 février 2005 Fineco Vita (2) Global et Cofidis Portugal depuis 2004 (3) Succursales en Espagne et Cofidis Espagne, Belgique, République Tchèque, Grèce et Hongrie (4) Cours de change au 30 septembre (5) CNP Capitalia à partir du 01/01/2005
DECOMPOSITION PAR CATEGORIE D'ASSURANCE
Normes IFRS Normes Françaises 30/09/006 30/09/005 Evolution 30/09/2006 30/09/2005 Evolution En MEUR En MEUR En % En MEUR En MEUR En % Assurances 20 547,2 16 599,5 + 23,8 20 790,7 16 807,9 + 23,7 individuelles Assurances 3 386,3 2 875,2 + 17,8 3 479,1 2 965,2 + 17,3 collectives TOTAL 23 933,5 19 474,7 + 22,9 24 269,8 19 773,1 + 22,7
En normes IFRS en 2006 Epargne Retraite Prévoyance En MEUR 2006 % 2006 % 2006 % Evol. Evol. Evol. France 17 349,4 23,7 1 001,9 18,2 945,0 6,7 Italie (1) 2 055,0 33,4 21,2 10,4 15,9 211,3 Portugal (2) 23,4 -14,0 0,0 NS 1,5 -6,3 Autres 0,0 NS 0,0 NS 0,0 NS (Europe) (3) Brésil 18,9 22,8 369,0 25,6 104,9 45,7 Argentine 1,2 9,1 0,0 NS 1,5 15,4 Sous total 2 098,5 32,4 390,2 24,7 123,8 54,7 Hors France TOTAL 19 447,8 24,6 1 392,1 19,9 1 068,8 10,7 (cont) Couverture de Santé Dommages aux Total prêts biens 2006 % 2006 % 2006 % 2006 % Evol. Evol. Evol. Evol. (FR) 1 429,3 12,9 208,5 5,6 0,0 NS 20 934,1 21,6 (IT) 42,4 341,7 0,0 NS 0,0 NS 2 134,5 35,5 (POR) 18,3 50,3 1,9 18,8 103,3 1,7 148,4 2,9 (AUT) 29,0 21,3 0,0 NS 0,0 NS 29,0 21,3 (BRE) 61,3 55,2 0,0 NS 130,8 45,3 684,9 34,1 (ARG) 0,0 NS 0,0 NS 0,0 NS 2,7 12,5 (S TOT) 151,0 77,3 1,9 18,8 234,1 22,2 2 999,4 33,0 (TOT) 1 580,3 16,9 210,4 5,7 234,1 22,2 23 933,5 22,9 (1) Succursale Italie + Cofidis Italie pour le segment << Couverture de prêts >> (2) Global et Cofidis Portugal pour le segment << Couverture de prêts >> (3) Succursales Espagne et Cofidis Europe (hors Italie / Portugal)
CHIFFRE D'AFFAIRES CAIXA SEGUROS (BRESIL)
En Millions Normes IFRS de REALS (BRL) SEGMENT DE 30/09/2006 30/09/2005 Evolution MARCHE En % Epargne 52,0 46,9 + 11,0 Retraite 1 019,6 902,3 + 13,0 Prévoyance 290,0 220,8 + 31,3 Couverture de 169,3 120,9 + 39,9 prêts (*) Dommages IARD 361,5 273,1 + 32,4 (*) TOTAL 1 892,4 1 564,0 + 21,0 En Millions Normes Françaises de REALS (BRL) SEGMENT DE Evolution MARCHE 30/09/2006 30/09/2005 En % Epargne 461,1 420,1 + 9,8 Retraite 1 019,6 902,3 + 13,0 Prévoyance 290,0 220,8 + 31,3 Couverture de 169,3 120,9 + 39,9 prêts (*) Dommages IARD 361,5 273,1 + 32,4 (*) TOTAL 2 301,5 1 937,2 + 18,8 (*) Le CA FGAAP du BRESIL a été diminué de 126,1 Mréals suite à retraitement des contrats habitacionals
CHIFFRE D'AFFAIRES CNP CAPITALIA
Semestre plein
En MEUR En normes IFRS En normes Françaises SEGMENT DE 30/09/2006 30/09/2005 Evolution Evolution MARCHE En % 30/09/2006 30/09/2005 En % Epargne 2 055,0 1 717,0 + 19,7 2 122,0 1 797,1 + 18,1 Retraite 21,2 22,6 - 6,3 21,2 22,6 - 6,2 Prévoyance 15,5 5,7 + 172,9 15,5 5,6 + 176,0 TOTAL 2 091,7 1 745,3 + 19,8 2 158,7 1 825,3 + 18,3
CHIFFRE D'AFFAIRES CNP CAPITALIA (1)
En MEUR En normes IFRS En normes Françaises SEGMENT DE MARCHE 30/09/2006 30/09/2005 Evolution Evolution En % 30/09/2006 30/09/2005 En % Epargne 2 055,0 1 540,8 + 33,4 2 122,0 1 608,8 + 31,9 Retraite 21,2 19,2 + 10,2 21,2 19,2 + 10,2 Prévoyance 15,5 4,9 + 212,9 15,5 4,9 + 214,2 TOTAL 2 091,7 1 565,0 + 33,7 2 158,7 1 633,0 + 32,2 (1) CA CNP Capitalia pour l'année 2005 à partir du 18/02/2005
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