Les actionnaires d'Alcan approuvent la distribution de Novelis

MONTREAL, December 22 /PRNewswire/ -- Alcan Inc. (NYSE, TSX: AL) a annoncé aujourd'hui que ses actionnaires ont approuvé le plan d'arrangement nécessaire à la mise en oeuvre de la distribution de ses entreprises de produits laminés à ses actionnaires, visant à constituer une société indépendante appelée Novelis Inc. Le vote des actionnaires a été favorable par majorité écrasante, soit 99,92 %, contre un vote négatif de 0,08 %. Ce vote fait suite à la recommandation favorable unanime émise précédemment par les administrateurs du Conseil d'administration.

"Les actionnaires d'Alcan se sont exprimés et ont considéré la distribution comme une occasion de création de valeur, a indiqué Travis Engen, président et chef de la direction d'Alcan. Ce vote est une étape importante dans la conclusion de la distribution."

Novelis sera la plus grande entreprise de produits laminés en aluminium au monde - d'après le volume des livraisons - avec un produit d'exploitation pro forma en 2003 de 6,2 milliards de dollars US. La société, domiciliée à Toronto, au Canada, et ayant un bureau de direction à Atlanta, en Géorgie, aux Etats-Unis, exercera ses activités sur quatre continents, possédera 38 établissements d'exploitation dans 12 pays et comptera 13 600 employés. Les actions de Novelis devraient être négociées aux Bourses de New York et de Toronto sous le symbole de l'action NVL.

Les autorités de la concurrence, aux Etats-Unis et dans l'Union européenne, ont confirmé que la distribution est conforme aux exigences de cession de la réglementation antitrust liées à l'acquisition de Pechiney par Alcan. Par ailleurs, Alcan a reçu la décision en matière d'impôt sur le revenu attendue de l'Agence du revenu du Canada qui confirme que la distribution sera considérée aux fins de la Loi de l'impôt sur le revenu (Canada) comme une opération dite "papillon" à imposition différée. Par conséquent, l'opération n'entraînera aucune obligation fiscale importante en ce qui concerne l'impôt sur le revenu fédéral au Canada à l'endroit d'Alcan et de Novelis et n'entraînera aucune responsabilité en ce qui concerne l'impôt sur le revenu fédéral au Canada pour les porteurs d'actions ordinaires d'Alcan qui détiennent leurs actions en tant qu'immobilisations.

En vertu de la procédure habituelle, il est prévu que l'approbation définitive du plan d'arrangement par la Cour sera obtenue dans les prochains jours. Le Conseil d'administration d'Alcan doit encore fixer la date d'entrée en vigueur de la distribution mais il est prévu que celle-ci soit au début de janvier 2005.

Novelis devrait contracter une dette de 2,9 milliards de dollars US, essentiellement constituée d'un emprunt sur sept ans d'environ 1,5 milliard de dollars US et d'obligations 10 ans pour un montant de 1,4 milliard de dollars US. En outre, Novelis prévoit conclure une facilité de crédit renouvelable de 500 millions de dollars US sur cinq ans qui pourra servir à des fins générales.

"Je suis heureux que les actionnaires aient aujourd'hui accompli un pas important vers la création de Novelis, en nous permettant de nous concentrer sur nos forces et nos clients des produits laminés, a indiqué Brian W. Sturgell, président et chef de la direction désigné de Novelis. Nous pouvons être fiers de notre héritage et nous serons bien placés pour lancer Novelis comme le chef de file mondial du laminage de l'aluminium. Pour offrir des solutions évoluées à nos clients et pour offrir de la valeur à nos actionnaires, nous aurons les technologies les plus avancées, les meilleurs établissements et les meilleurs employés au monde."

Alcan continuera de concentrer ses efforts sur la croissance de ses activités de premier plan reliées à la bauxite et à l'alumine ainsi qu'à la production d'aluminium de première fusion, de même que sur ses activités à haute valeur ajoutée et à forte croissance relatives aux emballages et aux produits usinés. De plus, Alcan profitera d'une participation continue dans le cycle de l'aluminium, grâce à sa diversification et à sa stabilité en aval.

Alcan, société multinationale résolument axée sur ses marchés clés, est un leader mondial dans les secteurs de l'aluminium et de l'emballage, ainsi que du recyclage de l'aluminium. Grâce à ses établissements de classe mondiale dans la production d'aluminium de première fusion, la transformation de l'aluminium et les emballages flexibles et de spécialité, ainsi que les applications aéronautiques, l'extraction de bauxite et le traitement de l'alumine, la société Alcan d'aujourd'hui est bien placée pour fournir à ses clients des solutions et des services innovateurs qui répondent à leurs besoins, même au-delà de leurs attentes. Alcan a 88 000 employés et possède des unités d'exploitation dans 58 pays et régions.

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