Willis Capital Markets agit en qualité de co-chef de file d'une titrisation de 100 millions de dollars associée au risque de tremblements de terre
Le produit des billets garantit un accord de réassurance entre Ajax Re Limited et Aspen. Les paiements de sinistres en vertu de l'accord de réassurance sont déclenchés par les pertes estimées de biens assurés, telles que signalées par Property Claims Services (PCS).
Les billets, qui ont été classés BB par Standard & Poor's et b+ par AM Best, ont un coupon Libor +625 points de base. Les billets viennent à échéance le 9 mai 2009. Le programme permet à Ajax Re d'émettre des séries de billets supplémentaires pour fournir à Aspen jusqu'à 1 milliard de dollars de protection, en rapport à un péril quelconque, à tout moment.
Mark Hvidsten, PDG de Willis Capital Markets, a commenté en ces termes : « Nous sommes ravis d'avoir agi en qualité de co-chef de file dans l'émission des billets Ajax Re. Cette transaction fournit à Aspen une réassurance de catastrophes à des termes intéressants. La capacité à exécuter des transactions sur les marchés financiers est un élément essentiel de la panoplie d'outils qui nous permet de fournir à nos clients un spectre intégral de solutions de transfert de risque. »
Joe Plumeri, président du conseil d'administration et PDG du Willis Group a ajouté : « Nous ne cessons de développer des idées et des approches novatrices en matière de gestion des risques afin de mieux servir nos clients. Nos analyses sophistiquées et notre capacité confirmée à assurer un transfert de risque sous toutes ses formes, y compris les titrisations de risques de catastrophe, nous aident à offrir de meilleures solutions à nos clients. »
Willis Capital Markets est une unité de Willis Group Holdings Limited spécialisée dans la structuration et le placement d'instruments financiers qui accèdent au capital-risque en dehors des marchés traditionnels de l'assurance et de la réassurance. Cette capacité optimise l'offre de Willis à ses clients en permettant à la société d'accéder et de placer le risque avec toutes les sources de capacité à risques supportés. La société Willis Capital Markets est active à l'échelle mondiale et opère par le biais de Willis Securities Inc. aux États-Unis et par le biais de Willis Structured Financial Solutions Ltd. au Royaume-Uni et dans les pays de l'Union européenne.
Willis Group Holdings Limited est un courtier d'assurance mondial de premier plan qui développe et propose des services professionnels d'assurance, de réassurance, de gestion des risques, d'expertise-conseil en finance et ressources humaines et d'actuariat aux entreprises, organismes publiques et institutions du monde entier. Avec plus de 300 bureaux dans quelque 100 pays et son équipe mondiale de près de 16 000 salariés, Willis sert des clients répartis dans quelque 190 pays. Un complément d'information sur Willis est disponible sur son site Web à l'adresse www.willis.com.
Ce communiqué de presse ne constitue ni une offre de vente ni la sollicitation d'une offre d'achat et aucune vente des billets n'est autorisée dans toute juridiction dans laquelle une telle offre, sollicitation ou vente serait illégale avant l'enregistrement ou la qualification en vertu des lois sur les valeurs mobilières d'une telle juridiction. Les billets n'ont pas été, et ne seront pas, enregistrés en vertu de la loi Securities Act de 1933, dans sa version amendée (la loi « Securities Act »), et ne peuvent pas être offerts ni vendus aux États-Unis en l'absence d'un enregistrement en vertu de la loi Securities Act ou d'une exemption applicable aux exigences d'enregistrement qui y sont stipulées.
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