Dunlop Standard Aerospace Holdings plc annonce l'émission prévue de titres de créance supplémentaires
COVENTRY, Angleterre, February 3 /PRNewswire/ -- Dunlop Standard Aerospace Holdings plc (la "Société") a annoncé aujourd'hui qu'elle prévoyait réaliser une émission d'un montant total en principal d'environ 125 millions $ de ses billets de premier rang à 11-7/8 % venant à échéance en 2009, dans le cadre d'une opération qui sera exonérée des exigences d'enregistrement de la Securities Act of 1933. Les nouveaux billets seront émis en vertu de l'acte de fiducie régissant les billets de premier rang en circulation à 11-7/8 % échéant en 2009 émis par la Société en mai 1999, selon des modalités quasi identiques à ceux-ci. Les nouveaux billets et les billets émis préalablement en vertu de l'acte de fiducie seraient considérés comme faisant partie d'une même catégorie de titres de créance. A l'instar des billets déjà émis, les nouveaux billets seraient des obligations générales non garanties de la Société.
La Société prévoit utiliser environ 23 millions de livres sterling du produit net de l'émission pour rembourser ses prêts impayés en vertu de la tranche D de son crédit renouvelable et le reste du produit net servira à des fins générales. Dans le cadre de l'émission, la Société a pu faire modifier sa facilité de crédit, notamment afin d'autoriser l'émission de nouveaux billets et d'obtenir une plus grande souplesse lui permettant de satisfaire à ses besoins en fonds de roulement.
Cette annonce ne constitue ni une offre de vente ni la sollicitation d'une offre d'achat des titres décrits dans le présent communiqué. La Société offre les nouveaux billets sur la foi d'une exemption d'enregistrement en vertu de la Securities Act of 1933 relative à une émission et une vente de titres ne comportant pas d'émission publique. Les titres qui seront proposés ne seront pas enregistrés en vertu de la Securities Act of 1933 ni de quelqu'autre loi sur les valeurs mobilières d'un Etat et ne peuvent être offerts ni vendus aux Etats-Unis sans enregistrement ou exemption applicable des exigences d'enregistrement.
Dunlop Standard Aerospace est un important fournisseur intégré de pièces de rechange et de services aux industries mondiales de l'aérospatiale et de la défense. Nous exploitons un portefeuille commercial diversifié par l'entremise de nos deux divisions. Notre division de réparation et de révision de moteurs fournit des services complets de réparation et de révision pour un vaste éventail de petites et moyennes turbines à gaz, tandis que notre division de conception et de construction fournit une gamme complète de pièces spécialisées et de haute précision, de sous-systèmes et de systèmes principalement destinés aux industries de l'aérospatiale et de la défense, y compris des roues, des freins, des systèmes de freinage, des échangeurs thermiques, des pièces de moteurs et des produits en caoutchouc polymère. Nous possédons des installations dans le monde entier, les plus importantes étant situées au Royaume-Uni, au Canada et aux Etats-Unis.
Le présent communiqué renferme des "énoncés prospectifs" au sens de la Private Securities Litigation Reform Act of 1995. Ces énoncés reposent sur les attentes actuelles de la société et sont assujettis à des risques, incertitudes et hypothèses. Ces énoncés peuvent être identifiés par l'utilisation de termes prospectifs comme "envisager", "prévoit", "anticiper", le mode négatif, le futur ou des termes comparables, ou encore par des propos sur la stratégie. Parmi les facteurs susceptibles d'influer sur les résultats, notons les retards dans le lancement de nouveaux produits, l'acceptation des nouveaux produits par le marché, l'évolution de la demande pour les produits de la Société, l'évolution des tendances commerciales, la concurrence en général, le recul du rendement d'exploitation, la variation des taux d'intérêt, ainsi que la conjoncture économique défavorable qui pourrait avoir une incidence sur les espèces disponibles pour le service de la dette et les investissements en immobilisations. Si un ou plusieurs de ces risques ou incertitudes se réalise ou si les hypothèses sous-jacentes se révèlent inexactes, les résultats réels peuvent différer sensiblement de ceux anticipés, prévus, estimés ou projetés. La Société ne s'engage pas à réviser ni à mettre à jour ses énoncés prospectifs pour tenir compte d'événements ou de circonstances survenus après la date à laquelle un tel énoncé est fait, sauf dans la mesure exigée par la loi.
Site Web: http://www.dunlopstandard.com