Fenway fusionne Bell Sports Corporation et Riddell Sports Group pour créer la plus importante société de protection de tête au monde

NEW YORK, August 12 /PRNewswire/ --

- La fusion établit toute une gamme de marques mondiales et un chef de file du R et D. Elle comporte aussi de vastes canaux de distribution qui desservent les athlètes professionnels et amateurs.

Fenway Partners, Inc., une société privée, a annoncé aujourd'hui la conclusion d'une entente permanente pour l'acquisition de Bell Sports

Corporation, le plus important fournisseur au monde de casques et d'accessoires de vélo et d'autres sports d'action. La société a été achetée d'un groupe d'investisseurs qui comprenait, entre autres, GarMark Partners, L.P., Wachovia Investors, Inc. et Chartwell Investors, pour la somme d'environ 240 millions de dollars américains. La transaction fusionne Bell Sports et Riddell Sports Group, le premier fournisseur de casques de football et d'autres articles sportifs de marque connue, de service de réhabilitation d'équipement et d'articles sportifs de collection achetés par Fenway en juin 2003.

(Photo: http://www.newscom.com/cgi-bin/prnh/20040812/NYTH047)

La société fusionnée produira plus de 8 millions de casques chaque année. Elle comptera sur des recettes prévues de plus de 300 millions $US en 2004, ainsi qu'une structure financière solide. Les principales marques de commerce de la nouvelle société : Bell (casques et accessoires de cyclisme et de sports d'action) ; Giro (marque de casques de cyclisme et de sports de neige appartenant à Bell Sports) et Riddell (casques de football portés par 85 % des joueurs de la NFL). Ces marques sont des valeurs de premier plan qui ont une réputation de produits de la plus haute qualité, de conception de pointe, d'innovation technologique et qui sont axés sur la sécurité et la protection. Ensemble, Bell et Riddell disposeront de la plus importante capacité de recherche et développement en protection de la tête au monde. La fusion offre aux deux entreprises un accès à tous les canaux de distribution importants et à un réseau d'approvisionnement mondial pour élargir la gamme de produits offerts par chacune. Ainsi, l'exécution de leurs stratégies d'entreprises actuelles en sera accélérée.

L'équipe d'administrateurs de la société fusionnée sera dirigée par Bill Fry, président et chef de la direction de Bell. Mr Fry a joint les rangs de Bell en 2001. Par la suite, il a dirigé une << remise en forme >> des ventes et de l'élaboration de produits, tout en simplifiant les opérations. De cette façon, il a amélioré la rentabilité et stabilisé le bilan. Bill Sherman restera au poste de PDG de Riddell et siégera au conseil d'administration de la société fusionnée.

Sous la propriété de Fenway, les ventes de Riddell ont augmenté chez les clients institutionnels, grâce à l'introduction de technologies de pointes dans l'industrie des casques et par en monnayant la valeur de la marque Riddell et ses affiliées par la NFL. Pour ce faire, il a recouru à la vente d'articles de collections et de licences pour certaines activités. En outre, Riddell a amélioré et élargi son personnel de vente, accru son équipe de la haute direction et agrandi sa part de marché du matériel reconditionné.

Au cours des trois dernières années, Bell a affiché une croissance importante dans tous ses marchés clés et catégories de produits. Bell compte de riches antécédents de qualité et d'innovation dans le domaine des sports motorisés, du cyclisme et des sports de neige. Mentionnons aussi des commandites de haute visibilité d'athlètes renommés, par exemple, Lance Armstrong, six fois vainqueur du Tour de France. Ses produits à la fine pointe de la technologie et axés sur la sécurité et la protection l'ont aidé à mettre au point un solide capital marques dans les noms Bell et Giro et à établir un réseau complet de distribution au détail.

<< Cette transaction stratégique reflète le modèle créateur de valeurs de Fenway au travail >>, affirme Mark Genender, un des directeurs généraux de Fenway Partners. << Nous sommes en train de constituer une gamme de produits de catégorie mondiale et deux magnifiques équipes d'administrateurs tout à fait capables de tirer avantage d'un certain nombre d'occasions de croissance bien définies. Cette combinaison se traduira par une accélération des lancements de nouveaux produits et par des acquisitions à venir qui intégreront les capacités de R&D de la société fusionnée et accroîtront la pénétration du marché >>.

Mr Timothy Mayhew, un des directeurs généraux de Fenway, déclare : << Bien que Riddell et Bell continueront à se concentrer sur l'exécution de leurs stratégies de croissance respectives, le fait de travailler ensemble ajoutera à leurs capacités et à leurs ressources pour offrir et mettre au point une gamme de produits que peu de concurrents seront en mesure d'offrir >>.

Mr Fry dit : << Le fait de réunir ces marques authentiques et insurpassées qui répondent aux besoins d'athlètes sérieux et d'enthousiastes du sport crée une nouvelle entreprise puissante. Chaque marque reste vouée à l'innovation et au leadership dans ses catégories respectives. Mais nous rechercherons aussi de nouvelles possibilités de croissance. Notre nouvelle société sera un créateur, fabricant et vendeur de protection de tête et d'accessoires connexes dans divers sports. Bell sera en mesure d'offrir cette combinaison à ses marques connues, d'établir de solides relations avec ses clients, de mettre au point les produits les meilleurs dans l'industrie et de tirer profit de son expertise de marques connues pour créer un véritable chef de file mondial en dispositifs de protection de la tête >>.

Mr Sherman, président et chef de la direction de Riddell, déclare : << La nouvelle société se fondera sur les qualités exceptionnelles des deux organismes. Cela se traduira par des possibilités valorisantes pour nos employés et par une kyrielle de nouveaux produits fascinants pour nos clients. Nous sommes particulièrement intéressés par le potentiel d'amélioration de notre approvisionnement, de la conception de nos produits et des capacités de commercialisation qui découleront de la fusion >>.

La visibilité et les endossements offerts par les athlètes professionnels ajoutent à l'authenticité des marques Bell, Giro et Riddell, ainsi qu'à leur réputation d'innovation, de rendement et de sécurité. MM. Fry et Sherman ont tous deux souligné les valeurs communes à Bell et à Riddell relativement aux engagements à long terme des deux sociétés envers la sécurité des têtes dans le sport.

De plus, la fusion réunit aussi Bell et Riddell, qui ont déjà fait partie de la même société de portefeuille jusqu'en 1984, alors que les investisseurs ont vendu les deux société dans des transactions différentes.

CIBC World Markets Corp. conseillait Bell Sports Corporation et ses actionnaires vendeurs. Goldman, Sachs & Co. conseillait Fenway au sujet de la transaction.

À propos de Fenway Partners

Fenway Partners, vouée à l'instauration de valeurs à long terme, grâce à des investissements directs dans des sociétés importantes du marché intermédiaire, est une société privée d'investissement située à New York et Los Angeles. Elle gère des fonds de plus de 1,4 milliards de dollars. En plus de sa gestion, Fenway investit dans des entreprises qui sont en bonne position sur le marché et qui offrent des possibilités de croissance importantes. La société offre une orientation stratégique et de la gestion pour améliorer l'exploitation et le rendement financier des sociétés de son portefeuille, comme le joaillier Harry Winston, le fournisseur de bagues d'étudiants et d'annuaires American Achievement Corporation, la société de literie Simmons et la société de transports Transport Industries. Pour obtenir de plus amples renseignements sur Fenway, visitez le site Web de la société au : http://www.fenwaypartners.com.

À propos de Bell Sports Corporation

Bell Sports Corporation est un concepteur et vendeur de premier plan de casques et récréatifs et des accessoires connexes. Pendant ses 50 ans d'histoire, la société est devenue le premier fournisseur mondial de casque de vélo et d'autres sports d'action et d'accessoires de cyclisme. La société vend les casques Bell et Giro, des marques très renommées. Elle vend aussi des accessoires sous les marques Bell, Blackburn, VistaLite, CoPilot et Savasa. En outre, la société offre des casques de vélo et d'autres accessoires de sports d'action sous des marques licenciées qui sont, entre autres, Barbie(MC), Fisher-Price(TM), Hot Wheels(TM), Kryptonite(MD), Slime(R) et X Games(MC). La société commandite depuis longtemps de nombreux athlètes d'envergure mondiale Dave Mirra, le skieur de style libre Tanner Hall et le champion de << supercross >> Jeremy McGrath. Pour obtenir de plus amples renseignements sur Bell, visitez le site Web de la société au : http://www.bellsports.com.

À propos de Riddell Sports Group, Inc.

Riddell Sports Group, Inc. est un fournisseur et reconditionneur important d'équipement athlétique de marque, d'uniformes et d'appareils d'entraînement pour les jeunes. Puisque qu'elle remonte aux années 1920, la société est reconnue pour sa position de tête dans la fabrication et la commercialisation de casques de football pour la National Football League (NFL), et les ligues sportives collégiales, d'écoles secondaires et de jeunes. La société compte trois divisions : Division des sports d'équipe, qui vend du matériel, des vêtements et des services de remise à neuf ; la Division des produits de consommation, qui vent les produits de marque Riddell(MD) porteurs de logos d'équipes régulières collégiales, de la NFL ou du baseball majeur ; et la Division des licences qui octroie les licences d'utilisation des marques déposées Riddell(MD)et MacGregor(MD)à d'autres fabricants. En plus de sa gamme sans égale de produits de football, Riddell offre aussi à ses clients une vaste gamme de produits et services de baseball et s'est lancée, récemment, dans la catégorie de produits de crosse. Pour obtenir de plus amples renseignements sur Riddell, veuillez visiter le site Web de la société au : http://www.riddell.com.

Site Web : http://www.riddell.com http://www.fenwaypartners.com http://www.bellsports.com