Level 3 a signé un accord de vente de 275 millions USD de billets de premier rang convertibles à 7 % venant à échéance en 2015, série B

La société Level 3 Communications, Inc. (NASDAQ : LVLT) a annoncé aujourd'hui qu'elle avait exécuté un accord d'achat de titres relatif à l'offre et à la vente d'un montant total en principal de 275 millions USD de ses billets de premier rang convertibles à 7 % venant à échéance en 2015, série B (les « Billets »).

Les Billets arriveront à maturité en 2015 et paieront des intérêts annuels en espèces de 7 %. Les Billets sont convertibles par leurs détenteurs en actions ordinaires Level 3 au prix de conversion initial de 1,80 USD par action, sous réserve d'ajustement en réponse à certains événements, à tout moment avant la fermeture des bureaux le 15 mars 2015. Les Billets ont égalité de rang avec la dette non garantie prioritaire de la société. Les conditions des Billets sont en substance les mêmes que celles des billets de premier rang convertibles à 7 % de la société venant à échéance en 2015 et émis en juin 2009.

Level 3 envisage actuellement d'utiliser le produit net de l'offre dans le cadre des objectifs généraux de la société, y compris des rachats de dettes en souffrance

Willkie Farr & Gallagher LLP ont agi en qualité de conseillers juridiques pour la société. Peregrine@Weeden a agi en qualité de conseiller financier pour Level 3 et d'agent de règlement pour la transaction.

Une déclaration d'enregistrement en attente relative aux Billets offerts a été déclarée effective par la Securities and Exchange Commission. Les offres et ventes des Billets ont été effectuées par le biais du prospectus associé et du supplément au prospectus.

À propos de Level 3 Communications

Level 3 Communications, Inc. (NASDAQ : LVLT) est un prestataire international leader des services de communication sur fibres. Ses clients, de grandes entreprises, des sociétés de diffusion de contenus, des grossistes et des services publics, se fient aux services à la pointe du secteur de Level 3, qui allient extensibilité et qualité sur un réseau à fibres optiques de bout en bout. Level 3 offre un portefeuille de services urbains et à longue distance, notamment le transport, les données, Internet, la diffusion de contenu et la voix. Pour de plus amples informations, consultez www.Level3.com.

Énoncé prospectif

Certaines des déclarations émises dans le présent communiqué de presse sont par nature des énoncés prospectifs. Ces énoncés se basent sur les prévisions et convictions actuelles de la direction. Ces énoncés prospectifs ne sont pas une garantie de performance et sont soumis à un certain nombre d'incertitudes et à d'autres facteurs, dont beaucoup échappent au contrôle de Level 3. Ces facteurs peuvent entraîner un écart considérable entre les événements réels et ceux exprimés ou sous-entendus dans les déclarations du présent communiqué. Les facteurs les plus importants pouvant empêcher Level 3 d'atteindre ses objectifs déclarés comprennent, entre autres, l'incertitude actuelle sur les marchés financiers mondiaux et l'économie mondiale ; les perturbations sur les marchés financiers susceptibles de nuire à la capacité de Level 3 à obtenir un financement supplémentaire ; ainsi que la capacité de la société à réussir l'intégration de ses acquisitions, augmenter le volume de trafic sur son réseau, défendre sa propriété intellectuelle et ses droits exclusifs, développer des systèmes de support commercial efficaces ; gérer les pannes ou perturbations de système et de réseau, développer de nouveaux produits et services répondant aux exigences des clients et générer des marges acceptables, attirer et conserver une équipe de direction et autres personnels qualifiés et enfin répondre aux termes et conditions de ses obligations financières. Des informations supplémentaires concernant ces facteurs et d'autres facteurs importants peuvent être consultées dans les dossiers déposés par Level 3 auprès de la Securities and Exchange Commission. Les énoncés du présent communiqué de presse doivent être évalués à la lumière de ces facteurs importants. Level 3 se dégage de toute responsabilité concernant la mise à jour ou la révision de tout énoncé prospectif, que ce soit à la suite de nouvelles informations, d'événements futurs ou pour toute autre raison.

Le texte du communiqué issu d'une traduction ne doit d'aucune manière être considéré comme officiel. La seule version du communiqué qui fasse foi est celle du communiqué dans sa langue d'origine. La traduction devra toujours être confrontée au texte source, qui fera jurisprudence.