L'Offre actuelle de Noront Resources reste inchangée - Noront pousse les actionnaires Freewest à échanger leurs actions
TORONTO, December 6 /PRNewswire/ --
Symbole : NOT : TSX-V Actions en circulation : 163 631 957 Entièrement diluées : 173 461 957
Noront Resources Ltd. (<< Noront >> ou la << Société >>) (TSX Venture : NOT) a annoncé aujourd'hui que l'Offre augmentée (<< l'Offre >>) qu'elle avait proposée aux Actionnaires de Freewest Resources Canada Inc. (<< Freewest >>) (TSX Ventures : FWR) le 30 novembre 2009 était entière, juste, finale et qu'elle ne serait plus augmentée. Noront a renoncé à toutes les conditions associées à l'Offre. La Société rappelle à tous les Actionnaires Freewest que le dernier délai pour échanger leurs actions Freewest conformément à l'Offre Noront est le vendredi 11 décembre 2009 à 23h59. Pour savoir comment échanger vos actions, veuillez vous reporter à la fin de ce communiqué de presse et au site Web de Noront : http://www.norontresources.com.
L'Offre actuelle de Noront aux actionnaires Freewest est la suivante :
- Selon l'Offre actuelle, pour chaque sept (7) actions Freewest détenues, Noront émettra deux (2) actions Noront librement échangeables et une garantie d'achat entière de cinq (5) ans avec un prix d'exercice de C$4,00 par action Noront. La valeur implicite au moment de l'Offre était estimée à C$0,86 par action Freewest.
- La valeur implicite de cette offre aujourd'hui est de C$0,935 par action ordinaire Freewest en se basant sur le prix final de Noront de C$2,44 le 3 décembre 2009 et sur les instabilités du prix d'action de Noront.
- L'Offre de Noront représente une prime de 173 % sur le prix d'action final de Freewest le jour précédant l'annonce de l'Offre originelle de Noront et une prime de 197 % sur le prix d'action final de Freewest le jour précédant l'annonce de l'Offre originelle de Noront, et reflète une prime de 4 % sur l'Offre révisée proposée par Cliffs Natural Resources Ltd.
- En se basant sur l'avis d'impôt obtenu par Noront, l'Offre révisée de Cliffs sera entièrement imposable pour les actionnaires canadiens Freewest et par conséquent, l'impact de l'impôt des gains de capital pour chaque actionnaire Freewest devrait être considéré lors de la comparaison de l'Offre Noront à l'offre révisée de Cliffs. Par exemple, si le prix d'achat originel d'un actionnaire de Freewest était de C$0,27 (le prix d'action Freewest moyen durant les mois de juin et juillet 2009) et si un tel actionnaire Freewest a un taux d'impôt marginal de 43,4 %, la véritable valeur implicite de l'offre révisée de Cliffs s'élève à seulement C$0,76 par action Freewest ; et
- L'Offre révisée de Cliffs continue d'être très conditionnelle, menant à l'éventualité que la transaction ne soit par clôturée ; l'Offre de Noront est inconditionnelle.
Argumentation de Noront :
Noront pousse les Actionnaires Freewest à considérer ces faits convaincants lorsqu'ils compareront l'Offre de Noront et celle de Cliffs :
- L'offre de Cliffs ne fournit pas aux actionnaires Freewest le potentiel avantageux du Ring of Fire, maintenant considéré comme l'une des régions minérales les plus dynamiques au monde ;
- L'Offre révisée de Cliffs est entièrement imposable pour tout actionnaire Freewest résidant au Canada, ce qui dévalue considérablement l'offre de Cliffs de $0,90 ;
- L'affirmation de Freewest selon laquelle le capital de Noront n'est pas liquide est délibérément fallacieuse, car les volumes quotidiens de la TSX-Venture Exchange sont des preuves à l'appui de la liquidité historique des actions Noront ;
- La Direction et le Conseil de Noront ont des résultats reconnus en construction et en développement de projets ; et
- Les actifs de chromite combinés offriront des synergies en termes d'exploration et de développement.
Wes Hanson, PDG de Noront, a déclaré : << Nous poussons les Actionnaires Freewest à échanger leurs actions conformément à notre Offre, la seule Offre permettant une participation continuelle au Ring of Fire. Les actionnaires de Freewest ont été abandonnées par leur Conseil et leur Direction, et par conséquent, il ne tient qu'à vous, en tant qu'actionnaire Freewest, de décider de l'avenir de votre société. Nous remarquons avec intérêt que le Conseil et la Direction de Freewest ont sacrifié la << nouvelle Freewest >> tout en maintenant un traitement préférentiel à l'égard de leurs options en recevant des liquidités avec une prime sur le prix d'action Freewest actuel et recevraient à la clôture de la transaction des paiements de cession, qui sont de manière significative non conformes aux standards industriels. Nous remarquons également que l'équipe de direction n'a pas réussi à offrir une estimation de ressources NI 43-101 à valeur ajoutée sur leur actif de chromite de classe mondiale. Il est aussi intéressant de remarquer que cette même équipe de direction a négocié des frais de rupture accrus, et institué un calendrier frustrant les Offres concurrentes. >>
À propos de Noront
Noront Resources se concentre sur ses multiples et importantes découvertes de nickel-cuivre-platine-palladium, chromite et vanadium à haute teneur dans une zone dénommée le << Ring of Fire >>, un secteur polymétallique émergent situé dans les basses terres de la Baie de James, en Ontario du Nord (Canada). Noront, principal propriétaire foncier du Ring of Fire, continue de décrire et de démontrer ses découvertes au moyen de rapports techniques et économiques conformes à NI 43-101, et poursuit un plan de forage ambitieux et bien financé pour le reste de l'année 2009 et 2010. Toute information sur Noront est disponible sur son site Web http://www.norontresources.com ou sur SEDAR http://www.sedar.com.
Wesley (Wes) Hanson
Président-directeur général
énoncés prospectifs
Ce communiqué de presse contient des << énoncés prospectifs >> au sens de la législation canadienne en valeurs mobilières applicable, y compris des prédictions, projections et prévisions. Les énoncés prospectifs comprennent, mais ne sont pas limités à, des déclarations qui portent sur les activités, événements ou développements dont la Société prévoit ou anticipe qu'ils aient ou puissent avoir lieu à l'avenir, y compris des éléments tels que la stratégie future d'entreprise, les atouts compétitifs, les objectifs, l'expansion, la croissance des activités de la Société, des opérations, des plans et à l'égard des résultats d'exploration, le calendrier et le succès des activités d'exploration en général, le planning des autorisations, la réglementation de l'exploration et de l'exploitation minière, les risques environnementaux, les litiges concernant les titres ou réclamations, les limitations de couverture d'assurance, le calendrier et, éventuellement, les résultats de tout litige et le calendrier et les résultats des estimations de ressources futures ou d'études économiques à l'avenir.
Souvent, mais pas toujours, les énoncés prospectifs peuvent être identifiés par l'utilisation de mots tels que << plans >>, << planification >>, << planifié >>, << prévoit >> ou << s'attendre >>, << ne pas s'attendre à >>, << continue >> << prévu >>, << estimations >>, << prévisions >>, << entend >>, << potentiel >>, << anticipe >>, << n'anticipe pas >>, ou par des croyances ou des descriptions de << but >>, ou par une variation desdits mots et expressions ou l'énoncé que certaines actions, événements ou résultats << peuvent >>, << devraient >>, << seraient >>, << pourraient >> ou << seront >>, suivis des verbes être entrepris, survenir ou atteindre.
Les énoncés prospectifs sont fondés sur un certain nombre de facteurs et d'hypothèses d'une grande importance, notamment, le résultat des activités d'exploration et de forage que les parties sous contrat fournissent des biens et/ou services sur des délais convenus, que le matériel nécessaire pour l'exploration est disponible comme prévu, et qu'il ne se produise pas de pannes imprévues, qu'aucune pénurie de main-d'oeuvre et retard ne soient subis, que l'installation et les équipements fonctionnent comme prévu, qu'aucun problème géologique ou technique inhabituel ne se produise, et que les laboratoires et autres services connexes soient disponibles et accomplissent leur travail comme stipulé par le contrat. Les énoncés prospectifs impliquent des risques connus et inconnus, des événements futurs, des conditions, incertitudes et autres facteurs qui peuvent causer des résultats, des performances ou réalisations réels sensiblement différents de tous résultats futurs, de prédiction, projection, prévision, performance ou réalisations exprimés ou suggérés par les énoncés prospectifs. Lesdits facteurs comprennent, entre autres, l'interprétation et les résultats réels des activités d'exploration ; les changements de paramètres du projet au fur et à mesure de l'élaboration des plans ; les prix futurs de l'or ; d'éventuelles variations de la teneur ou des taux de récupération ; la défaillance du matériel ou des processus à fonctionner comme prévu ; tout manquement des parties au contrat ; les conflits du travail et autres risques de l'industrie minière ; les retards dans l'obtention d'autorisations gouvernementales ou du financement ou dans l'achèvement de l'exploration, ainsi que la divulgation de ces facteurs dans les documents de la société déposés auprès de l'autorité des marchés. Bien que Noront ait tenté d'identifier les facteurs importants qui pourraient entraîner que les actions, événements ou résultats réels diffèrent sensiblement de ceux décrits dans les énoncés prospectifs, il peut y avoir d'autres facteurs entraînant que les actions, les événements ou les résultats ne soient pas comme prévus, estimés ou attendus. Il ne saurait exister aucune garantie assurant que les énoncés prospectifs se révéleront exacts, car les résultats réels et les événements futurs pourraient différer sensiblement de ceux anticipés dans lesdits énoncés. En conséquence, les lecteurs ne doivent pas se fier indûment aux énoncés prospectifs.
La bourse TSX Venture Exchange ainsi que son Fournisseur de services réglementaires (comme ce terme est défini dans les politiques de la TSX Venture Exchange) déclinent toute responsabilité quant à la véracité ou l'exactitude du présent communiqué de presse.
Offre à Freewest
L'Offre de Noront est entière, juste et finale. Le dernier délai pour l'échange d'actions est le 11 décembre 2009 à 23h59.
Pour plus d'informations sur l'Offre à Freewest, veuillez visiter le site Web de Noront http://www.norontresources.com ou contactez le Département des Relations Investisseurs de Noront au +1-(416)-367-1444, poste 126.
Pour échanger vos actions Freewest, veuillez contacter :
Laurel Hill du Laurel Hill Advisory Group
Numéro vert nord-américain : +1-888-882-6742
E-mail : assistance@laurelhillag.com
Hors Amérique du Nord, les Banques et Courtiers peuvent appeler en PCV le numéro suivant : +1-(416)-637-4661
Pour de plus amples renseignements à propos de cette Offre, veuillez contacter Wes Hanson, Président-directeur général ou Joanne Jobin, Vice-présidente des Communications de l'entreprise au +1-(416)-367-1444, ou consultez le site Web de Noront : http://www.norontresources.com.
TORONTO, December 6 /PRNewswire/ --