Euro Disney annonce la finalisation et la signature de la documentation juridique dans le cadre de sa restructuration financière

MARNE-LA-VALLEE, France, December 2 /PRNewswire/ -- Euro Disney S.C.A. (la "Société"), société d'exploitation de Disneyland Resort Paris, a annoncé aujourd'hui que la Société, les autres entités du groupe Euro Disney, The Walt Disney Company ("TWDC"), la Caisse des Dépôts et Consignations et les autres prêteurs de la Société ont finalisé et signé la documentation juridique requise par le protocole d'accord annoncé précédemment et effectif depuis le 30 septembre 2004 (le "Protocole d'Accord").

La plupart des termes du Protocole d'Accord, y compris la prolongation de la renonciation à se prévaloir du non-respect de certains engagements financiers au titre des exercices 2003 et 2004 et la documentation définitive, reste subordonnée à certaines conditions, dont celle, devant être autorisée par les actionnaires de la Société, d'une augmentation de capital d'au minimum 250 millions d'euros par émission d'actions de la Société avec maintien du droit préférentiel de souscription. La Société a jusqu'au 31 mars 2005 pour réaliser cette augmentation de capital, faute de quoi la Société, TWDC et les autres prêteurs du groupe auraient 30 jours à partir du 31 mars pour négocier une nouvelle renonciation à se prévaloir du non-respect de certains engagements financiers et trouver un nouvel accord sur une restructuration financière. En l'absence d'une telle renonciation et d'un tel accord, la Société serait alors dans l'incapacité de faire face à l'ensemble de ses engagements financiers.

L'assemblée générale annuelle des actionnaires se tiendra le 17 décembre 2004. Cette assemblée générale mixte se prononcera sur l'approbation de certaines opérations prévues au Protocole d'Accord dont la réorganisation juridique requise par ce dernier et l'augmentation de capital précitée.

Code ISIN: FR0000125874 Code Reuters: EDL.PA Sicovam: 12 587 Code Bloomberg: EDL FP

Euro Disney S.C.A. et ses filiales exploitent le site de Disneyland Resort Paris qui comprend le Parc Disneyland, le Parc Walt Disney Studios, 7 Hôtels d'une capacité d'environ 5 800 chambres (en excluant les 2 033 chambres des hôtels situés sur le site détenus par des partenaires extérieurs), deux centres de congrès, le centre de divertissements Disney Village et un golf de 27 trous. L'activité du Groupe comprend également la gestion et le développement d'un site de 2 000 hectares dont environ 1 000 hectares de réserves foncières. Les actions d'Euro Disney S.C.A. sont cotées à Paris (SRD), Londres et Bruxelles.

La direction de la Société estime que certaines déclarations contenues dans ce communiqué de presse peuvent constituer des déclarations prospectives (forward looking statement) au sens de la U.S. Private Securities Litigation Reform Act de 1995. Ces déclarations sont faites sur la base des anticipations et hypothèses de la direction de la Société, à la date à laquelle lesdites déclarations sont faites, relativement à des événements et à la performance futurs de la Société. Les résultats effectifs peuvent s'écarter de manière significative de ceux exprimés ou implicites. Ces écarts peuvent résulter d'actions de la Société ainsi que d'évolutions que la Société ne contrôle pas, y compris des changements dans la conjoncture politique ou économique. D'autres facteurs pouvant affecter les résultats figurent dans les documents déposés par la Société auprès de la U.S. Securities Exchange Commission.

Le présent communiqué de presse ne constitue pas une offre de valeurs mobilières en France, aux Etats-Unis ou dans tout autre pays. Toute offre de valeurs mobilières relative au projet d'augmentation de capital ne pourra être faite que sur la base d'un prospectus établi conformément à la réglementation applicable dans chacun des pays concernés. Les valeurs mobilières qui seront offertes dans le cadre de l'augmentation de capital n'ont pas fait et ne feront pas l'objet d'un enregistrement (registration) en vertu de la loi américaine sur les valeurs mobilières de 1933 (the United States Securities Act of 1933) et ne pourront être offertes ou vendues aux Etats-Unis d'Amérique ou dans tout autre pays qu'en conformité avec la réglementation applicable dans chacun des pays concernés.