AGF : Communiqué
Paris, le 5 août 2004
Au cours du 1er semestre 2004,
AGF a enregistré une croissance interne soutenue:
- Poursuite du dynamisme commercial en Vie et Services Financiers
- Croissance forte de l'activité en assurance Santé en France
- Consolidation du chiffre d'affaires en assurance Dommages
Chiffre d'affaires d'assurance en hausse de +4.2% à 9.0 MdE (*)
Activité totale (y.c services financiers) en croissance de +3.9% à 9.2 MdE(*)
Faits marquants
- FRANCE
- Vie et Services Financiers : le dynamisme commercial s'est poursuivi au 2ème trimestre avec une hausse de +11.8% du chiffre d'affaires en Vie et une croissance de +26.9% de la collecte globale d'épargne
- Santé et Collectives : le chiffre d'affaires enregistre une forte croissance du fait principalement des hausses tarifaires en Santé
- Biens et Responsabilités : l'activité a consolidé le niveau atteint en 2003 du fait notamment des grands risques dont le chiffre d'affaires est orienté à la baisse
- INTERNATIONAL
- Vie et Santé : croissance dynamique en Europe (+16.9% en Belgique, +14.7% (*) aux Pays-Bas et +21.9% en Espagne)
- Biens et Responsabilités : consolidation du chiffre d'affaires
- ASSISTANCE
- Poursuite de la croissance dynamique (+11.9% à données comparables)
- ASSURANCE CREDIT
- L'activité est restée stable (+1.1% à données comparables)
* Données comparables : à taux de change constant et en proforma (le CA au 30.06.04 a été calculé sur la base du taux de change au 30.06.03 et le proforma consiste à comparer le CA au 30.06.04 à celui du 30.06.03 dans le périmètre 2004).
Chiffre d'affaires consolidé au 30.06.2004
| ASSURANCES DE PERSONNES (a) | 3 765.5 | 3 485.4 | 8.0% | 11.5% |
| France | 2 772.3 | 2 511.9 | 10.4% | 10.4% |
| Hors de France | 993.2 | 973.5 | 2.0% | 14.9% |
| ASSURANCES DE BIENS ET DE RESPONSABILITES | 3 932.1 | 4 026.6 | -2.3% | -1.7% |
| France | 2 346.4 | 2 433.8 | -3.6% | -3.6% |
| Hors de France | 1 585.7 | 1 592.8 | -0.4% | 1.2% |
| Assistance | 273.4 | 244.5 | 11.8% | 11.9% |
| Assurance crédit | 955.3 | 940.3 | 1.6% | 1.1% |
| Chiffre d’affaires d'assurance consolidé | 8 926.3 | 8 696.8 | 2.6% | 4.2% |
| Autres activités | 15.4 | 16.3 | -5.5% | -5.5% |
| Activités bancaires & financières | 280.1 | 825.0 | -66.0% | -3.5% |
| Total activités | 9 221.8 | 9 538.1 | -3.3% | 3.9% |
Notes :
(a) Le chiffre d'affaires en assurances de personnes, outre la Vie individuelle et les assurances collectives Vie, inclut la totalité du chiffre d'affaires Santé, c'est à dire l'ensemble des dommages corporels individuels et collectifs.
(b.) Le chiffre d'affaires au 30.06.03 correspond au chiffre d'affaires consolidé revu (cf page 12)
L'activité à données comparables s'établit en hausse de +3.9%. Le volume d'activité des filiales sortie du périmètre au 01.01.04 (notamment Entenial, AGF Belgium Banque, activités d'assurance Vie au Brésil et au Chili ainsi que la cession de portefeuille Zwolche santé) s'élevait à 631 ME au 30.06.03. Compte tenu de ces cessions, le niveau d'activité publié apparaît en baisse de - 3.3%.
FAITS MARQUANTS
AGF a enregistré une croissance interne soutenue au cours des 6 premiers mois de l'année.
Les tendances au 2ème trimestre sont similaires à celles observées au 1er trimestre:
En France :
- En vie individuelle et services financiers, le dynamisme de la collecte se poursuit avec une hausse de +11.8% en assurance Vie à 1.69 MdE et une collecte globale d'épargne (incluant la collecte en produits financiers) en hausse de +26.9% à 2.4MdE.
- En santé et collectives, le chiffre d'affaires poursuit également la nette hausse enregistrée au 1er trimestre avec +4.8% à 1.15 MdE. Cette croissance est notamment alimentée par l'application progressive de hausses tarifaires en assurance santé.
- En biens et responsabilités, le chiffre d'affaires consolide le niveau atteint au 1er semestre 2003 du fait, en particulier, des grands risques dans un marché où les prix sont orientés à la baisse et dont l'évolution pèse sur l'activité.
A l'International :
- Les activités d'assurance de personnes enregistrent en Europe un 2ème trimestre de croissance à 2 chiffres, démontrant le fort potentiel de croissance interne des filiales sur leurs marchés.
- Les activités d'assurance de biens et de responsabilités consolident, pour leur part, le niveau de chiffre d'affaires atteint au 30.06.03.
En Assistance, Mondial Assistance a connu un 2ème trimestre en nette croissance soutenu par le redémarrage du tourisme, tandis qu'en Assurance Crédit, le chiffre d'affaires d'Euler Hermes est resté stable.
I FRANCE
AGF a enregistré une nette croissance de ses activités en France qui s'explique par :
- la stratégie de relance de la dynamique commerciale en Vie individuelle et Services Financiers,
- les efforts de redressement de la rentabilité en Santé et Collectives,
- la bonne résistance des portefeuilles en Biens et Responsabilités dans un contexte de hausses tarifaires. Le chiffre d'affaires du Groupe s'établit ainsi à 5 119 ME, en hausse de +3.5%. La forte croissance en assurance de personnes (+10.4% à 2 772 ME) compense la consolidation du chiffre d'affaires en assurance de biens et de responsabilités (-3.6%).
Compte tenu de la réorganisation des activités en France, la répartition du chiffre d'affaires s'analyse de la manière suivante :
| Assurance | |||
| Assurance de Personnes | 2 772 | 2 512 | +10.4% |
| Assurance de Biens et de Responsabilités | 2 346 | 2 434 | -3.6% |
| Total | 5 118 | 4 946 | +3.5% |
| dont Vie individuelle | 1 686 | 1 509 | +11.8% |
| dont Santé et Collectives | 1 155 | 1 102 | +4.8% |
| dont Biens et Responsabilités hors ass Collectives | 2 277 | 2 335 | -2.5% |
| Activités bancaires et financières | |||
| Banque AGF | 137 | 157 | -12.7% |
| Gestion d’actifs | 58 | 52 | +11.0% |
| Eurofactor | 48 | 49 | -3.13% |
| Autres | 13 | 7 | +85.7% |
| Total | 256 | 269 | -4.9% |
| Collecte d’épargne hors assurance | 731 | 395 | +85.0% |
| Collecte globale d’épargne BRVie individuelle et Services Financiers | 2 417 | 1 904 | +26.9% |
La collecte globale d'épargne est constituée de l'ensemble des encours collectés en assurance vie individuelle et également des différents produits financiers hors monétaire (OPCVM, FCPI, SCPI, ...).
I.1 Vie Individuelle et Services Financiers (**)
L'activité du nouvel ensemble Vie et Services Financiers enregistre les résultats de la stratégie de relance de la dynamique commerciale. Les performances des réseaux de distribution et d'AGF Asset Management ont permis à la collecte globale d'épargne de croître de près de 27% à
2.4 MdE.
(**) compte tenu de la nature de son activité, le contrat ASAC-FAPES a été reclassé en vie individuelle
I.1.1 Vie individuelle:
En Vie individuelle, l'activité confirme le dynamisme observé au 1er trimestre. Le chiffre d'affaires s'établit en croissance de +11.8% au 30.06.04 à 1.7MdE. Les efforts de restructuration des réseaux salariés et les différentes opérations commerciales ont permis de soutenir une croissance supérieure à 10%, en avance sur les objectifs. La proportion des unités de comptes est en forte hausse à près de 35% du volume d'affaires nouvelles, également en avance sur les objectifs.
En outre, AGF a tout particulièrement porté son attention à la fin du 1er semestre sur l'arrivée du PERP. Les différents réseaux de distribution se sont mobilisés pour intégrer ce nouveau produit à la stratégie d'approche globale du marché de la retraite. Cette stratégie s'oppose volontairement à une pure logique produit et vise à soutenir la forte réputation d'AGF en terme de conseil auprès de ses clients. Le PERP " AGF Pleine retraite " est donc venu compléter une gamme d'ores et déjà étendue de produits d'épargne en vue de la retraite, et qui sera encore étoffée au 2nd semestre par l'introduction d'un nouveau contrat multi-support retraite. Les premières semaines de commercialisation ont ainsi permis de vendre plus de 5 000 PERP. Le 3ème trimestre devrait permettre d'accélérer la collecte grâce à une campagne commerciale spécifique qui s'adressera à plus d'un million de clients. L'objectif d'AGF est d'atteindre, notamment grâce au PERP, au moins 5% de part de marché sur le segment naissant de la retraite individuelle complémentaire.
La répartition du chiffre d'affaires par canal de distribution est la suivante :
| Assurance Vie individuelle | 1 686 | 1 509 | +11.8% |
| Réseaux salariés | 977 | 909 | +7.5% |
| Agents Généraux | 284 | 273 | +3.9% |
| Courtage et Partenariats (*) | 374 | 289 | +29.2% |
| W Finance & autres | 51 | 37 | +39.1% |
Les réseaux salariés ont fait preuve d'un dynamisme soutenu dans un contexte de fusion au 1er semestre de Génér'actif avec Assurfinance. La commercialisation du fond structuré Octoplus 3 a permis de dynamiser les ventes d'unités de comptes au sein du contrat multi-supports AGF Itinéraires Epargne (AIE).
Les agents généraux ont enregistré une collecte plus volatile au 2ème trimestre qu'au cours des trois premiers mois de l'année. Les campagnes commerciales prévues au 2ème semestre devraient permettre de relancer les ventes.
L'entité dédiée au Courtage et aux Partenariats (*), ainsi que le réseau W Finance ont enregistré les croissances les plus dynamiques avec des hausses de plus de 30%. Ces entités sont positionnées sur le segment haut de gamme et représentent désormais 25% du chiffre d'affaires vs. 58% pour les réseaux salariés et 17% pour les agents généraux. Cette part dans le chiffre d'affaires de la Vie individuelle devrait croître à l'avenir grâce au projet d'acquisition d'AVIP, compagnie d'assurance Vie travaillant avec des sociétés de gestion, des banques de gestion privée et des réseaux d'indépendants. Cette acquisition devrait en outre permettre à AGF d'accroître ses perspectives de croissance. AVIP représentait en 2003 un chiffre d'affaires de près de 220 ME.
(*) y compris le reclassement de l'activité ASAC-FAPESI.1.2 Services Financiers:
Les Services Financiers ont également enregistré une nette hausse de leur activité.
Dans les comptes des groupes d'assurance, l'indicateur d'activité bancaire (Produit d'Exploitation Bancaire) est constitué des produits d'intérêts bruts et des commissions. Cet indicateur est moins pertinent que le produit net bancaire (PNB) qui s'obtient en soustrayant au PEB les charges de refinancement.
Ainsi le PNB de Banque AGF s'établit en nette hausse de +17% à 42 ME grâce au développement des activités de services de particuliers. En outre, la production de crédit aux particuliers a connu un fort développement de +166% à près de 90 ME.
Les activités de gestion d'actifs sont également en croissance. Leur chiffre d'affaires progresse de +11% à 58 ME. AGF Asset Management a enregistré une collecte d'épargne gérée pour compte de tiers de près de 700 ME. Les réseaux de distribution du Groupe contribuent pour leur part à un montant d'environ 200 ME. Par ailleurs AGF AM a remporté plusieurs mandats de gestion monétaire. I.2 Santé et Collectives
L'activité du nouvel ensemble Santé et Collectives enregistre les effets de la stratégie de redressement de la rentabilité opérationnelle: hausses tarifaires et réductions de garanties en Santé, recentrage sur les contrats les plus rentables en assurance emprunteurs et en retraite collective.
L'activité se répartit de la manière suivante :
| Santé et Collectives | 1 155 | 1 102 | +4.8% |
| Santé individuelle | 260 | 224 | +16.2% |
| Dommages corporels individuels | 57 | 58 | -1.9% |
| Santé et dommages corporels individuels | 317 | 282 | +12.5% |
| Santé & dommages corporels collectifs | 364 | 324 | +12.5% |
| Retraite & Prévoyance collective | 475 | 496 | -4.2% |
| Assurance Collective | 839 | 820 | +2.2% |
I.2.1 Santé et dommages corporels individuels :
Le chiffre d'affaires en assurance santé individuelle poursuit sa nette hausse au 2ème trimestre pour atteindre +16.2% à 260 ME. Cette évolution est soutenue par l'application de fortes hausses tarifaires en remboursements de soins et en indemnités journalières afin de redresser la rentabilité de l'activité dans un contexte structurel de dérive des dépenses de santé. Cette progression bénéficie également d'une base de comparaison favorable au 30.06.03, puisque les premières hausses tarifaires ne sont intervenues en 2003 qu'en fin de 1er semestre.
I.2.2 Assurance collective:
Les activités d'assurance santé collectives connaissent également une hausse sensible de leur chiffre d'affaires, portée par des revalorisations tarifaires. Les activités de retraite et de prévoyance collectives enregistrent pour leur part une légère contraction de leur chiffre d'affaires à 475 ME
(-4.2%) du fait notamment d'un léger recul du nombre de contrats en prévoyance. I.3 Biens et Responsabilités
Les principales tendances observées en assurance de biens et de responsabilités au 2ème trimestre sont similaires à celles constatées sur les 3 premiers mois de l'année :
- une bonne résistance de l'ensemble de nos portefeuilles en risques de particuliers et d'entreprises alimentée par l'application progressive des hausses tarifaires et par l'opération commerciale du printemps de l'auto,
- des revalorisations tarifaires élevées en risques de petites et moyennes entreprises accompagnées par une souscription plus sélective,
- le maintien en grands risques d'une politique tarifaire rigoureuse.
De ce fait, l'évolution du chiffre d'affaires en biens et responsabilités est globalement en baisse de - 2.5% à 2 277 ME.
La répartition du chiffre d'affaires est la suivante :
| Biens et Responsabilités | 2 277 | 2 335 | -2.5% |
| Agents Généraux | 1 228 | 1 234 | -0.5% |
| Courtage Local & Global | 977 | 1 062 | -7.9% |
| Assurances Fédérales | 29.2 | 27.1 | +7.7% |
| Partenariats | 11.9 | 12.1 | -1.7% |
| Protection Juridique | 12.8 | 10.3 | +24.3% |
| Autres | 18.0 | -10.5 | n.s. |
I.3.1 Agents Généraux :
Le chiffre d'affaires des agents généraux est resté stable au 2ème trimestre à 1 228 ME (-0.5% sur 6 mois vs. - 0.3% au 1er trimestre), traduisant la bonne résistance des portefeuilles dans un contexte de bonne tenue tarifaire sur le marché. Le chiffre d'affaires en auto est en légère baisse tandis qu'en MRH, l'activité se développe. L'activité en risques d'entreprises est également en croissance.
I.3.2 Courtage Local et Global:
Le Courtage Local enregistre une croissance de ses activités tant en risques de particuliers qu'en flottes et groupements. Les activités de risques d'entreprises et de professionnels sont pour leur part en légère contraction du fait de résiliations sélectives, tandis que les hausses tarifaires demeurent soutenues. Au Courtage Global, l'activité est en contraction sous l'effet de la perte de quelques contrats. Par voie de conséquence le chiffre d'affaires du Courtage est en baisse au 30.06.03 de - 7.9% à 977 ME, soit une variation comparable à celle observée au 1er trimestre (-8.0%).
II INTERNATIONAL
Hors de France, le chiffre d'affaires s'établit à 2 579 ME soit une progression de +6.1% à données comparables. Cette croissance est principalement soutenue par la progression à deux chiffres des activités d'assurances de personnes en Europe. dont le chiffre d'affaires s'établit à 854 ME soit une variation de +17.9%. Cette performance souligne le fort potentiel de croissance interne du Groupe AGF en Europe. Les activités d'assurance de biens et responsabilité continuent de profiter de l'application de hausses tarifaires. Le chiffre d'affaires est en hausse de +1.2% à données comparables à 1 586 ME.
II.1 EUROPE hors de France :
En Europe hors de France, le chiffre d'affaires s'établit à 2 088 ME soit une forte croissance interne de +7.7%. Les activités d'assurance de personnes connaissent dans tous les pays une croissance à deux chiffres pour s'établir à 854ME (+17.9%). Les activités d'assurances de biens et reponsabiltié consolident leur niveau d'activité à 1 234 ME, soit une hausse de +1.6%.
II.1.1 Belgique:
Le chiffre d'affaires réalisé en Belgique enregistre une nette croissance de +8.1% à 487 ME.
Le volume d'activité des assurances de personnes s'établit à 303 ME soit une croissance de +16.9%. Elle a été soutenue par une forte dynamique commerciale en Vie Individuelle (+20%) grâce au succès rencontré par les produits structurés et de capitalisation. La progression de la collecte s'explique tant par le dynamisme des courtiers déjà en portefeuille que par l'entrée en relation avec de nouveaux courtiers. L'assurance collective fait également preuve de dynamisme (+14%).
Le chiffre d'affaires en assurances de biens et responsabilité enregistre une légère baisse de -3.9% à 184 ME principalement due à la perte d'un contrat en grands risques. Hors grands risques, l'activité est en développement, et le parc automobile a renoué, pour la première fois depuis 3 ans, avec la croissance.
II.1.2 Pays-Bas:
Le chiffre d'affaires réalisé par les entités néerlandaises est en hausse de +4.2% à 879ME.
Les activités d'assurances de personnes sont en forte progression de +14.7% à données comparables à 311 ME, hors impact de la vente du portefeuille d'assurance santé. Cette performance est d'autant plus satisfaisante que l'activité était en contraction depuis plusieurs trimestres, dans un contexte réglementaire de plus en plus défavorable.
Les activités d'assurances de biens et responsabilité consolident le niveau atteint au 30.06.03 avec un chiffre d'affaires de 568ME soit une variation de -0.8%. Le ralentissement de l'activité incendie a été compensé par la hausse générale des autres branches d'activité.
II.1.3 Espagne:
En Espagne, le chiffre d'affaires (part du Groupe AGF) s'établit en forte hausse de +11.5% à
710 ME.
Les activités d'assurances de personnes ont connu une croissance importante de +21.9% à
227 ME du fait de la bonne tenue de la branche Vie traditionnelle (+9.5%) et d'un versement unique important en assurance collective dans le courant du premier trimestre.
Les activités de biens et de responsabilités s'établissent en hausse de +7.2% à 483ME grâce aux bons résultats du segment des entreprises (+18%).
II.2 AMERIQUE DU SUD:
Le chiffre d'affaires réalisé en Amérique du Sud est relativement stable (-0.6% à données comparables) à 319ME. La variation du chiffre d'affaires réel est de -18.0%. Cette variation résulte principalement des cessions des activités Vie au Brésil et au Chili (impact négatif de -24.6ME). Par ailleurs, les effets de change négatifs se sont encore accentués au second trimestre.
II.2.1 Brésil:
Le chiffre d'affaires est en recul de -4.8% à 144ME à données comparables. Compte tenu de la cession de la branche d'assurance vie ainsi que l'effet de change redevenu négatif (-13%), la baisse du chiffre d'affaires réel est de -29.1%.
L'assurance santé consolide son volume d'activité à 36ME (-0.7% à données comparables).
Les assurances de biens et responsabilités enregistrent un recul de -6.1% à données comparables à
109 ME. Cette évolution résulte d'une contraction du volume d'affaires en incendie et en automobile au second trimestre du fait d'une sélectivité plus importante.
II.2.2 Colombie :
En Colombie, le chiffre d'affaires s'est contracté de -8.8% à données comparables à 84ME.
Les activités d'assurances de personnes ont enregistré un redressement de leur chiffre d'affaires qui ne s'établit plus qu'en retrait de -8.4% à 35ME vs. - 23.6% au 1er trimestre. Les activités d'assurance santé et de vie collective connaissent une croissance dynamique.
La diminution du chiffre d'affaires des assurances de biens et responsabilité à 49ME
(-9.1%) est principalement due à la résiliation de contrats en grands risques. L'assurance automobile est en croissance de +5.8%.
II.2.3 Autres Pays en Amérique du Sud:
Au Chili, le chiffre d'affaires d'assurances de biens et responsabilité progresse de +7% à taux de change constant à 28ME. La bonne tenue des différents segments de marchés et de la très bonne performance de la branche risques techniques ont alimenté cette croissance.
Au Venezuela, le chiffre d'affaires est en forte hausse à 37ME (+20.8%) soutenu par des hausses tarifaires en assurances de personnes (chiffre d'affaires de 10ME soit +16.5%) et par un fort développement du segment de l'assurance automobile qui contribue à la hausse du chiffre d'affaires en assurances de biens et responsabilités à 27ME (+22.3%).
En Argentine, la croissance de l'activité s'est maintenue au 2ème trimestre avec un chiffre d'affaires sur les 6 premiers mois en hausse de +18.4% à 26ME. Les activités d'assurances de biens et responsabilité ont connu une progression dynamique de +23.1% (à taux de change constant), soutenue par l'ensemble des branches dommages.
II.3 AUTRES PAYS:
Le chiffre d'affaires réalisé par les autres pays est en hausse de +2.8% à 172ME.
Les activités d'assurance de personnes sont en hausse de +10% à 59ME soutenues par le développement commercial en Afrique ainsi qu'au Moyen-Orient.
Les assurances de biens et responsabilités consolident le niveau du premier trimestre à 113ME.
III Assistance
Le chiffre d'affaires réalisé en assistance et en assurance voyage par le groupe Mondial Assistance s'établit en part AGF au 1er semestre 2004 à 273 ME, soit une croissance significative de +11.8% par rapport à la même période l'an dernier.
Cette croissance s'appuie notamment sur la reprise de l'activité touristique après une année 2003 difficile pour le tourisme mondial. Le groupe connaît ainsi une nette reprise de son chiffre d'affaires " assurance voyage " sur les marchés allemand, français, suisse et néerlandais. L'industrie automobile bénéficie également d'une embellie avec une hausse de 3,3% des immatriculations en Europe occidentale et de 3,2% dans les 15 pays membres de l'UE sur le premier semestre 2004. Dans une conjoncture économique qui connaît une légère croissance, l'activité d'assistance poursuit sa progression, notamment en France, Italie, Allemagne, Pologne, République Tchèque, au Brésil, au Canada et surtout en Australie, où l'on note une très forte progression du chiffre d'affaires. Globalement, si l'Europe apporte toujours une contribution majeure à la croissance du groupe, les zones d'Amérique et d'Asie Pacifique y prennent une part croissante.
IV ASSURANCE-CREDIT
Le chiffre d'affaires réalisé en assurance crédit par les filiales du Groupe Euler Hermès s'établit à
955 ME, en croissance de +1.6%.
Dans un contexte de reprise économique hésitante en Europe, la progression du chiffre d'affaires résulte principalement de la bonne tenue de l'activité commerciale. Cette évolution est plus marquée en Allemagne, en France et dans les Pays Nordiques, malgré la tendance baissière du chiffre d'affaires des assurés, reflet de la faible croissance économique qui prévaut en Europe. Elle est également particulièrement forte dans les pays (Espagne, Brésil) dans lesquels Euler Hermes s'est implanté récemment dont la contribution au chiffre d'affaires est en forte hausse. Ces succès commerciaux couronnent une stratégie orientée vers le client, et traduisent le fort potentiel de croissance interne en assurance crédit. L'activité est en revanche en retrait au Royaume-Uni du fait notamment de la résiliation de certaines polices insuffisamment rentables.
La répartition de l'activité par zone géographique est la suivante:
| France | 185.2 | 181.9 | 1.8% | 1.8% |
| Royaume-Uni | 98.4 | 117.6 | -16.3% | -19.0% |
| Etats-Unis | 74.5 | 81.2 | -8.3% | -2.5% |
| Belgique / Pays-Bas | 57.9 | 56.4 | 2.7% | 1.6% |
| Italie | 107.6 | 110.2 | -2.4% | -2.4% |
| Espagne | 8.8 | 2.3 | 282.6% | 130.4% |
| Brésil | 0.7 | 0.2 | 250.0% | 300.0% |
| Autres Pays dont Allemagne | 422.2 | 390.5 | 8.1% | 7.4% |
| Total | 955.3 | 940.3 | 1.6% | 1.1% |
Evolution et répartition de l'activité du Groupe par pays
| France | 5 118.7 | 4 945.7 | 3.5% | 3.5% |
| Personnes | 2 772.3 | 2 511.9 | 10.4% | 10.4% |
| Biens et Responsabilité | 2 346.4 | 2 433.8 | -3.6% | -3.6% |
| Belgique | 487.1 | 450.8 | 8.1% | 8.1% |
| Personnes | 302.9 | 259.1 | 16.9% | 16.9% |
| Biens et Responsabilité | 184.2 | 191.7 | -3.9% | -3.9% |
| Pays bas | 879.0 | 914.7 | -3.9% | 4.2% |
| Personnes | 310.8 | 342.1 | -9.1% | 14.7% |
| Biens et Responsabilité | 568.2 | 572.6 | -0.8% | -0.8% |
| Espagne | 709.6 | 636.3 | 11.5% | 11.5% |
| Personnes | 226.7 | 186.0 | 21.9% | 21.9% |
| Biens et Responsabilité | 482.9 | 450.3 | 7.2% | 7.2% |
| Autres Europe | 12.7 | 8.9 | 42.7% | 38.2% |
| Personnes | 13.7 | 8.1 | 69.1% | 64.2% |
| Biens et Responsabilité | -1.0 | 0.8 | -225.0% | -225.0% |
| TOTAL Europe hors France | 2 088.4 | 2 010.7 | 3.9% | 7.7% |
| Personnes | 854.1 | 795.3 | 7.4% | 17.9% |
| Biens et Responsabilité | 1 234.3 | 1 215.4 | 1.6% | 1.6% |
| Argentine | 26.4 | 25.0 | 5.6% | 18.4% |
| Personnes | 0.3 | 1.2 | -75.0% | -75.0% |
| Biens et Responsabilité | 26.1 | 23.8 | 9.7% | 23.1% |
| Chili | 27.6 | 24.6 | 12.2% | 7.0% |
| Personnes | 0.0 | 0.3 | -100.0% | ns |
| Biens et Responsabilité | 27.6 | 24.3 | 13.6% | 7.0% |
| Brésil | 144.2 | 203.8 | -29.2% | -4.8% |
| Personnes | 35.7 | 70.4 | -49.3% | -0.7% |
| Biens et Responsabilité | 108.5 | 133.4 | -18.7% | -6.1% |
| Venezuela | 36.8 | 38.5 | -4.4% | 20.8% |
| Personnes | 9.5 | 10.3 | -7.8% | 16.5% |
| Biens et Responsabilité | 27.3 | 28.2 | -3.2% | 22.3% |
| Colombie | 83.7 | 96.6 | -13.4% | -8.8% |
| Personnes | 34.8 | 42.6 | -18.3% | -8.4% |
| Biens et Responsabilité | 48.9 | 54.0 | -9.4% | -9.1% |
| TOTAL Am. Du sud | 318.7 | 388.5 | -18.0% | -0.6% |
| Personnes | 80.3 | 124.8 | -35.7% | -3.0% |
| Biens et Responsabilité | 238.4 | 263.7 | -9.6% | 0.2% |
| Autres pays | 171.8 | 167.1 | 2.8% | 1.8% |
| Personnes | 58.8 | 53.4 | 10.1% | 5.3% |
| Biens et Responsabilité | 113.0 | 113.7 | -0.6% | 0.1% |
| Total hors France | 2 578.9 | 2 566.3 | 0.5% | 6.1% |
| Personnes | 993.2 | 973.5 | 2.0% | 14.9% |
| Biens et Responsabilité | 1 585.7 | 1 592.8 | -0.4% | 1.2% |
| Total CA | 7 697.6 | 7 512.0 | 2.5% | 4.3% |
| Personnes | 3 765.5 | 3 485.4 | 8.0% | 11.5% |
| Biens et Responsabilité | 3 932.1 | 4 026.6 | -2.3% | -1.7% |
| Assistance | 273.4 | 244.5 | 11.8% | 11.9% |
| Assurance crédit | 955.3 | 940.3 | 1.6% | 1.1% |
| CA d'assurance consolidé | 8 926.3 | 8 696.8 | 2.6% | 4.2% |
| Autres activités | 15.4 | 16.3 | -5.5% | -5.5% |
| Activités bancaires & financières | 280.1 | 825.0 | -66.0% | -3.5% |
| Total Activités | 9 221.8 | 9 538.1 | -3.3% | +3.9% |
Tableau de passage du chiffre d'affaires au 30.06.2003 publié au chiffre d'affaires proforma
| primes émises | autres prestations | chiffre d'affaires | P. E. B. | chiffre d'affaires | |||
| Chiffre d'affaires publié au 30 juin 2003 | A | 8 529,6 | 161,5 | 8 691,1 | 824,8 | 16,3 | 9 532,2 |
| Modification chiffre d'affaires publié | B | 5.7 | 5.7 | 5.7 | |||
| Chiffre d'affaires revu au 30 juin 2003 | A+B | 8 529,6 | 167,2 | 8 696,8 | 824,8 | 16,3 | 9 537,9 |
| Changement méthode consolidation Hermes-Kredit Service SRO (Tchéco.) | 0,2 | 0,2 | 0,2 | ||||
| Intégration d'Acmar (Maroc) chez Euler | 0,8 | 0,8 | 0,8 | ||||
| Intégration de Phoenix Credit Insurance SA (Grèce) | 2,8 | 0,3 | 3,1 | 3,1 | |||
| Entrée de Cescob chez Hermes (Tchécoslovaquie) | 1,7 | 1,7 | 1,7 | ||||
| Acquisition de Arab International Insurance Life | 3,2 | 3,2 | 3,2 | ||||
| Cession d'AGF Chili Vida | (0,3) | (0,3) | (0,3) | ||||
| Cession de portefeuille d'AGF Brasil Seguros Vida | (9,6) | (9,6) | (9,6) | ||||
| Cession d'AGF Brasil Vida | (19,7) | (19,7) | (19,7) | ||||
| Cession de portefeuille Colseguros santé | (4,6) | (4,6) | (4,6) | ||||
| Cession de portefeuille Zwolche santé | (71,1) | (71,1) | (71,1) | ||||
| Cession d'Entenial | (500,4) | (500,4) | |||||
| Entrée de Dresdner Gestion Privée | 3,1 | 3,1 | |||||
| Cession de Banco AGF SA | (7,9) | (7,9) | |||||
| Total variation de périmètre | C | (96,8) | 0,5 | (96,3) | (534,3) | (630.6) | |
| Chiffre d'affaires pro forma au 30 juin 2003 | A+B+C | 8 432,8 | 167,7 | 8 600,5 | 290,5 | 16.3 | 8907.3 |
Contacts investisseurs AGF :
Jean-Michel Mangeot
33 (0)1 44 86 21 25
jean-michel.mangeot@agf.fr
Vincent Foucart
33 (0)1 44 86 29 28
vincent.foucart@agf.fr
Patrick Lalanne
33 (0)1 44 86 37 64
patrick.lalanne@agf.fr
Contacts presse AGF :
Bérangère Auguste-Dormeuil
33 (0)1 44 86 78 97
augusbe@agf.fr
Agnès Miclo
33 (0)1 44 86 31 62
micloa@agf.fr
Séverine David
33 (0)1 44 86 38 09
davidse@agf.fr
Réserve :
Certains des énoncés contenus dans le présent document peuvent être de nature prospective et fondés sur les hypothèses et les points de vue actuels de la Direction de la Société. Ces énoncés impliquent des risques et des incertitudes, connus et inconnus, qui peuvent causer des écarts importants entre les résultats, les performances ou les événements qui y sont invoqués, explicitement ou implicitement, et les résultats, les performances ou les événements réels. Une déclaration peut être de nature prospectif par nature ou le caractère prospectif peut résulter du contexte de la déclaration. En plus, les déclarations de caractère prospectif se caractérisent par l'emploi de terme comme " peut ", " va ", " devrait ", " s'attend à ", " projette ", " envisage ", " anticipe ", " évalue ", " estime ", " prévoit ", " potentiel ", ou " continue ", ou par l'emploi de termes similaires. Les résultats, performances ou événements prospectifs peuvent s'écarter sensiblement des résultats réels en raison, notamment (i) de la conjoncture économique générale, et en particulier de la conjoncture économique prévalant dans les principaux domaines d'activités du groupe Allianz et sur les principaux marchés où intervient la Société, (ii) des performances de marchés financiers, y compris des marchés émergents, (iii) de la fréquence et de la gravité des sinistres assurés, (iv) des taux de mortalité et de morbidité, (v) du taux de conservation des affaires, (vi) de l'évolution des taux d'intérêt, (vii) des taux de change, notamment du taux de change EUR/USD, (viii) de la concurrence, (ix) des changements des législations et des réglementations, y compris pour ce qui a trait à la convergence monétaire ou à l'Union Monétaire Européenne, (x) des changements intervenants dans les politiques des Banques Centrales et/ou des Gouvernements étrangers (xi) des effets des acquisitions (par exemple de la Dresdner Bank AG) et de leur intégration et (xii) des facteurs généraux ayant une incidence sur la concurrence, que ce soit sur le plan local, régional, national et/ou mondial. Beaucoup de ces facteurs seraient d'autant plus susceptibles de survenir, et éventuellement de manière accrue, suite aux évènements du 11 septembre 2001 et à leurs conséquences.
Les questions abordées dans le présent document peuvent en outre impliquer des risques et des incertitudes dont la société Allianz AG est régulièrement amenée à faire état dans les documents qu'elle soumet à la Securities and Exchange Commission. La société Allianz AG n'est pas obligée de mettre à jour les informations prospectives contenues dans le présent document.