Clayton, Dubilier & Rice et Kohlberg Kravis Roberts vont faire l'acquisition de U.S. Foodservice détenu par Ahold
Clayton, Dubilier & Rice, Inc. (CD&R) et Kohlberg Kravis Roberts &
Co. L.P. (KKR) ont annoncé aujourd'hui un accord définitif pour
l'acquisition de U.S. Foodservice, le second plus important
distributeur de service alimentaire de large gamme aux États-Unis, à
Royal Ahold N.V. (NYSE : AHO). Les fonds affiliés avec CD&R et KKR
sont des partenaires égaux dans la transaction, qui s'élève à 7,1
milliards de dollars.
Avec des revenus de plus de 19 milliards de dollars en 2006, les activités de U.S. Foodservice couvrent une zone géographique où réside plus de 95 pour cent de la population américaine. La société fournit des aliments et des produits assimilés aux restaurants indépendants, aux hôpitaux et aux hôtels, aux écoles et à d’importantes chaînes de restaurants.
Michael M. Calbert, un membre de KKR, a souligné, « KKR possède une longue histoire d'acquisition de franchises de premier plan. U.S. Foodservice a bâti l'une des principales entreprises de l'industrie de la distribution de service alimentaire, avec une large gamme de possibilités de croissance et d'amélioration de son activité. Nous et nos partenaires de CD&R sommes impatients de collaborer avec l'équipe de direction de la société, qui a parfaitement repositionné l'activité ces dernières années, pour continuer à mettre en œuvre les initiatives stratégiques en place. »
« U.S. Foodservice est parfaitement positionné dans une industrie stable et en croissance que nous connaissons bien grâce à des investissements antérieurs », a déclaré Richard J. Schnall, l’associé responsable de la transaction chez CD&R. « Nous entendons étendre les fortes positions de la société sur le marché local et national de l'industrie du service alimentaire de près de 200 milliards de dollars afin d'accélérer la croissance à la fois en termes de revenus et de rentabilité. Nous nous réjouissons de ce partenariat avec KKR et l'exceptionnelle équipe de direction de la société afin de construire une entreprise encore plus performante. »
« Nous sommes très heureux de nous associer avec deux remarquables sociétés, parmi les plus anciennes sociétés privées de placements en action du secteur, qui possèdent une grande connaissance de notre industrie, à la fois du point de vue financier et de l'exploitation », a déclaré Robert Aiken, président de U.S. Foodservice. « Nous sommes certains que le soutien stratégique et financier de ces deux sociétés nous permettra de croître et de mieux servir nos clients. »
La finalisation de la transaction, qui devrait se produire dans la seconde moitié de l'année, est sujette aux approbations réglementaires, à l'approbation des actionnaires de Ahold et aux conditions de clôture habituelles.
Le financement de la transaction est fourni par Citigroup, Deutsche Bank, Goldman, Sachs & Co., J.P. Morgan Securities Inc., Morgan Stanley & Co. et la Royal Bank of Scotland.
Citigroup, Deutsche Bank, Morgan Stanley & Co. et Rabobank agissent en tant que conseillers financiers pour CD&R and KKR. Simpson Thacher & Bartlett LLP agit en tant que conseiller juridique auprès des acheteurs, et Debevoise & Plimpton LLP agit an tant que conseiller juridique en connexion avec le financement.
À propos de Clayton, Dubilier & Rice
Clayton, Dubilier & Rice, Inc. (CD&R) est une importante société privée de placements en action qui a su gagner un rendement du capital investi consistant et supérieur grâce à une approche opérationnelle et financière intégrée pour créer et consolider les entreprises de son portefeuille. Le portefeuille d'investissements de CD&R a été composé de Alliant Foodservice, vendu à Ahold en 2001, et Brakes Foodservice, le leader du marché britannique avec des activités en France, ainsi que Hertz, Culligan International, et VWR International. CD&R a récemment annoncé un accord pour l'acquisition de ServiceMaster dans une transaction s'élevant à 5,5 milliards de dollars. La société est basée à New York et Londres. (www.cdr-inc.com)
À propos de KKR
Kohlberg Kravis Roberts & Co. (KKR) est l'une des sociétés privées de placements en action les plus anciennes et expérimentées au monde, spécialisée dans les opérations de LBO. Fondée en 1976, la société possède des bureaux à New York, Menlo Park, Londres, Paris, Hong Kong et Tokyo. Au cours de son histoire, KKR a favorisé une approche d'investissement à long terme au sein de ses sociétés de portefeuilles, préférant travailler en partenariat avec les équipes de direction et en investissant pour une compétitivité et une croissance futures. Depuis sa création, KKR a réalisé plus de 150 transactions pour une valeur de plus de 279 milliards de dollars. (www.kkr.com)
À propos de U.S. Foodservice
U.S. Foodservice est un leader réputé de l'industrie américaine du service alimentaire, qui fournit des aliments et des produits assimilés aux restaurants indépendants, aux hôpitaux et aux hôtels, aux écoles et à d’importantes chaînes de restaurants. U.S. Foodservice est le candidat idéal pour servir ce marché. En alliant une approche centrée sur le client, un engagement envers le service inégalé dans l’industrie, et un portefeuille solide de marques nationales et privées, U.S. Foodservice offre une valeur exceptionnelle à chaque client.
Avec des revenus de plus de 19 milliards de dollars en 2006, les activités de U.S. Foodservice couvrent une zone géographique où réside plus de 95 pour cent de la population américaine. La société fournit des aliments et des produits assimilés aux restaurants indépendants, aux hôpitaux et aux hôtels, aux écoles et à d’importantes chaînes de restaurants.
Michael M. Calbert, un membre de KKR, a souligné, « KKR possède une longue histoire d'acquisition de franchises de premier plan. U.S. Foodservice a bâti l'une des principales entreprises de l'industrie de la distribution de service alimentaire, avec une large gamme de possibilités de croissance et d'amélioration de son activité. Nous et nos partenaires de CD&R sommes impatients de collaborer avec l'équipe de direction de la société, qui a parfaitement repositionné l'activité ces dernières années, pour continuer à mettre en œuvre les initiatives stratégiques en place. »
« U.S. Foodservice est parfaitement positionné dans une industrie stable et en croissance que nous connaissons bien grâce à des investissements antérieurs », a déclaré Richard J. Schnall, l’associé responsable de la transaction chez CD&R. « Nous entendons étendre les fortes positions de la société sur le marché local et national de l'industrie du service alimentaire de près de 200 milliards de dollars afin d'accélérer la croissance à la fois en termes de revenus et de rentabilité. Nous nous réjouissons de ce partenariat avec KKR et l'exceptionnelle équipe de direction de la société afin de construire une entreprise encore plus performante. »
« Nous sommes très heureux de nous associer avec deux remarquables sociétés, parmi les plus anciennes sociétés privées de placements en action du secteur, qui possèdent une grande connaissance de notre industrie, à la fois du point de vue financier et de l'exploitation », a déclaré Robert Aiken, président de U.S. Foodservice. « Nous sommes certains que le soutien stratégique et financier de ces deux sociétés nous permettra de croître et de mieux servir nos clients. »
La finalisation de la transaction, qui devrait se produire dans la seconde moitié de l'année, est sujette aux approbations réglementaires, à l'approbation des actionnaires de Ahold et aux conditions de clôture habituelles.
Le financement de la transaction est fourni par Citigroup, Deutsche Bank, Goldman, Sachs & Co., J.P. Morgan Securities Inc., Morgan Stanley & Co. et la Royal Bank of Scotland.
Citigroup, Deutsche Bank, Morgan Stanley & Co. et Rabobank agissent en tant que conseillers financiers pour CD&R and KKR. Simpson Thacher & Bartlett LLP agit en tant que conseiller juridique auprès des acheteurs, et Debevoise & Plimpton LLP agit an tant que conseiller juridique en connexion avec le financement.
À propos de Clayton, Dubilier & Rice
Clayton, Dubilier & Rice, Inc. (CD&R) est une importante société privée de placements en action qui a su gagner un rendement du capital investi consistant et supérieur grâce à une approche opérationnelle et financière intégrée pour créer et consolider les entreprises de son portefeuille. Le portefeuille d'investissements de CD&R a été composé de Alliant Foodservice, vendu à Ahold en 2001, et Brakes Foodservice, le leader du marché britannique avec des activités en France, ainsi que Hertz, Culligan International, et VWR International. CD&R a récemment annoncé un accord pour l'acquisition de ServiceMaster dans une transaction s'élevant à 5,5 milliards de dollars. La société est basée à New York et Londres. (www.cdr-inc.com)
À propos de KKR
Kohlberg Kravis Roberts & Co. (KKR) est l'une des sociétés privées de placements en action les plus anciennes et expérimentées au monde, spécialisée dans les opérations de LBO. Fondée en 1976, la société possède des bureaux à New York, Menlo Park, Londres, Paris, Hong Kong et Tokyo. Au cours de son histoire, KKR a favorisé une approche d'investissement à long terme au sein de ses sociétés de portefeuilles, préférant travailler en partenariat avec les équipes de direction et en investissant pour une compétitivité et une croissance futures. Depuis sa création, KKR a réalisé plus de 150 transactions pour une valeur de plus de 279 milliards de dollars. (www.kkr.com)
À propos de U.S. Foodservice
U.S. Foodservice est un leader réputé de l'industrie américaine du service alimentaire, qui fournit des aliments et des produits assimilés aux restaurants indépendants, aux hôpitaux et aux hôtels, aux écoles et à d’importantes chaînes de restaurants. U.S. Foodservice est le candidat idéal pour servir ce marché. En alliant une approche centrée sur le client, un engagement envers le service inégalé dans l’industrie, et un portefeuille solide de marques nationales et privées, U.S. Foodservice offre une valeur exceptionnelle à chaque client.
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