Le Conseil d'administration d'Alcan donne son feu vert à la distribution de Novelis le 6 janvier 2005

MONTREAL, Canada, January 5 /PRNewswire/ -- Alcan Inc. (NYSE, TSX : AL) a annoncé aujourd'hui que son Conseil d'administration a donné son autorisation définitive à la distribution de ses entreprises de produits laminés à ses actionnaires, visant à constituer une société indépendante cotée en Bourse appelée Novelis Inc.

"Nous souhaitons à Novelis de réussir dans ses projets, a déclaré Travis Engen, président et chef de la direction d'Alcan, et nous sommes impatients de collaborer avec elle à l'avenir. C'est un nouveau départ pour Novelis, mais également pour Alcan. Nous sommes toujours bien positionnés pour être un chef de file et exceller dans nos activités de premier plan reliées à la bauxite et à l'alumine, au métal primaire, et dans nos activités à forte croissance relatives aux secteurs des emballages et des produits usinés."

Novelis sera la plus grande entreprise de produits laminés en aluminium au monde - d'après les livraisons - avec un produit d'exploitation pro forma de 6,2 milliards de dollars US en 2003. La Société domiciliée à Toronto, au Canada, et ayant un bureau de direction à Atlanta, aux Etats-Unis, exercera ses activités sur quatre continents, possédera 37 établissements d'exploitation dans 12 pays et comptera 13 500 employés. Les actions de Novelis seront négociées aux Bourses de New York et de Toronto.

"En franchissant cette dernière étape, a indiqué Brian Sturgell, président et chef de la direction désigné de Novelis, Novelis est maintenant prête à démarrer ses activités de façon indépendante à titre de chef de file des produits laminés en aluminium. Nous serons la seule entreprise de notre envergure qui sera orientée exclusivement vers les marchés des produits laminés en aluminium et qui sera en mesure d'offrir à ses clients des solutions à la fine pointe de la technologie sur les quatre principaux continents."

Le 22 décembre 2004, les actionnaires d'Alcan ont approuvé, à 99,92 %, le plan d'arrangement et ont autorisé le Conseil d'administration à mettre en oeuvre la distribution. Le 23 décembre 2004, le plan d'arrangement a reçu l'approbation définitive requise de l'autorité judiciaire compétente. Par suite de l'approbation des actionnaires et de l'obtention des autorisations légales et réglementaires, le Conseil d'administration a fixé au 6 janvier 2005 la date de la distribution de Novelis à ses actionnaires. Novelis mettra alors en oeuvre son refinancement de 2,9 milliards de dollars US, qui devrait être complété en plusieurs étapes au cours du mois de janvier, et dont le produit servira à rembourser les prêts intersociétés consentis par Alcan.

Les détenteurs d'actions d'Alcan recevront une action ordinaire de Novelis pour cinq actions ordinaires d'Alcan qu'ils détiennent. Les actions ordinaires de Novelis (symbole : NVL) devraient commencer à être négociées "sous réserve de leur émission", aux Bourses de Toronto (TSX) et de New York (NYSE), le 6 janvier 2005, la date de référence pour la distribution étant le 11 janvier 2005. Les échanges "réguliers" devraient débuter le 7 janvier 2005 à la Bourse de Toronto et le 19 janvier 2005 à la Bourse de New York. Les détenteurs d'actions ordinaires d'Alcan qui vendent leurs actions par échanges réguliers à la Bourse de Toronto le 6 janvier ou avant, ou à la Bourse de New York le 18 janvier ou avant, vendront également leur droit à recevoir des actions de Novelis lors de la distribution. Les actionnaires d'Alcan sont invités à consulter leur courtier.

Alcan, société multinationale résolument axée sur ses marchés clés, est un leader mondial dans les secteurs de l'aluminium et de l'emballage, ainsi que du recyclage de l'aluminium. Grâce à ses établissements de classe mondiale dans la production d'aluminium de première fusion, la transformation de l'aluminium et les emballages flexibles et de spécialité, ainsi que les applications aéronautiques, l'extraction de bauxite et le traitement de l'alumine, la société Alcan d'aujourd'hui est bien placée pour fournir à ses clients des solutions et des services innovateurs qui répondent à leurs besoins, même au-delà de leurs attentes.

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