Continental Energy clôt son premier placement institutionnel

DALLAS, August 30 /PRNewswire/ --

Continental Energy Corporation (OTC Bulletin Board: CPPXF) a annoncé aujourd'hui avoir conclu un placement de capitaux propres avec Macquarie Bank Limited. Le placement a été organisé par le bureau londonien du groupe Energy Capital Group de Macquarie tandis que Macquarie Bank Limited (<< Macquarie >>) a de son côté souscrit les capitaux pour son propre compte.

Continental a émis 5 000 000 d'actions ordinaires à un prix de 0,65 US$ par action pour un produit net de 3 250 000 US$. Le placement a inclus un total de 10 000 000 de warrants attachés chacun ayant un prix d'exercice de 0,90 US$ par action ordinaire pour un terme de trois ans. Lorsqu'ils seront exercés, les warrants fourniront des produits nets additionnels de 9 000 000 US$.

En plus du placement de capitaux propres, Continental a aussi exécuté avec Macquarie une lettre mandat qui souligne les termes et les conditions indicatifs selon lesquelles Macquarie, sur une base exclusive et sous réserve d'un contrôle commercial et technique, organisera un financement supplémentaire à hauteur de 100 000 000 US$ pour la société sous forme de crédit sécurisé de premier rang, de couverture et de mécanismes participatifs. Les produits de ce type de financement supplémentaire seront utilisés pour soutenir la poursuite du développement des intérêts pétroliers et gaziers de la société dans le bloc Bengara-II et pour acheter ou acquérir et développer d'autres intérêts pétroliers et gaziers internationaux.

Le placement est le premier placement en action dans Continental par un investisseur institutionnel. A la clôture du placement, les 5 000 000 actions possédées par Macquarie représentent 7,65 % du capital social émis et en circulation de Continental. L'exercice par Macquarie de ses warrants augmenterait ses intérêts jusqu'à 19,4 % sur une base partiellement diluée.

Les titres émis dans le placement sont soumis aux périodes d'attente applicables et aux restrictions de négoce en vertu de la réglementation S de la loi US Securities Act de 1933 et ne peuvent être offerts, vendus ou transférés en dehors des Etats-Unis ou à l'intérieur des Etats-Unis qu'en conformité aux exemptions d'inscription applicables. Continental a conclu un accord donnant à Macquarie des droits d'enregistrement de partage (piggyback), dans l'éventualité d'une inscription initiée par Continental de tout titre restreint, ainsi que des droits d'inscription exigibles à tout moment après le deuxième anniversaire du placement.

La société a payé à Energy Capital Group de Macquarie 5 % de frais de montage sous forme de 250 000 actions ordinaires en guise d'espèces. Aucun honoraire de courtage ou d'intermédiation n'a été encouru ni payé.

Les actions et les warrants ont été acquis par Macquarie à des fins d'investissement et, en fonction du marché et d'autres conditions, Macquarie est susceptible d'augmenter ou de réduire sa possession, son contrôle ou sa supervision des titres de Continental. Pour contacter Macquarie, veuillez composer le +1-212-231-1710.

Andrew Sinclair, directeur de l'Energy Capital Group de Macquarie à Londres, a déclaré à propos du placement : << De nombreuses années d'exploration assidue par Continental ont permis d'identifier un potentiel de forage très prometteur dans le bloc Bengara II. Continental et ses partenaires ont désormais entamé un programme de forage agressif en vue d'évaluer et de développer Bengara II. Macquarie se réjouit de s'associer à Continental et anticipe un partenariat long et bénéfique. >>

Richard L. McAdoo, président de la société, a commenté le placement : << Nous sommes ravis que Macquarie devienne notre premier investisseur institutionnel majeur. La réputation de Macquarie n'est plus à faire en tant que banque d'investissement innovante et acteur de premier plan en matière de fusions, d'acquisitions et de projets de financement dans le secteur du pétrole et du gaz à l'échelle internationale. Le mandat de financement de 100 000 000 US$, s'il est exécuté, nous fournira les ressources si nécessaires pour soutenir nos nouvelles entreprises, acquisitions et le développement de Bengara-II et permettra aussi à Continental de passer de l'état de société d'exploration à celui de société de développement. >>

À propos de Macquarie Bank Limited

Macquarie Bank Limited est un prestataire international diversifié de services financiers et d'investissement spécialisés avec plus de 10 000 employés répartis dans 24 pays. Par le biais de son activité Energy Capital Group et de ses bureaux à Houston, Londres et Sydney, Macquarie Bank propose à l'industrie pétrolière et gazière un éventail important de capitaux d'emprunt et de capitaux propres stratégiques.

À propos de Continental Energy Corporation :

Continental Energy Corporation est une société internationale d'exploration pétrolière et gazière qui se consacre entièrement aux découvertes importantes de gaz et de pétrole en Indonésie. Pour plus de renseignements, veuillez consulter notre site Internet www.continentalenergy.com.

Aucune autorité réglementaire boursière n'a autorisé ou interdit le contenu de ce communiqué.

Certains aspects abordés dans ce communiqué peuvent être des énoncés prospectifs au sens des dispositions de << règle refuge >> de la loi Private Securities Litigation Reform Act de 1995. Même si Continental pense que les anticipations reflétées par les énoncés prospectifs, y compris les estimations de réserve, les prévisions de production, les rapports de faisabilité et les évaluations économiques, sont basées sur des attentes et des hypothèses raisonnables, la société ne peut pas garantir leur concrétisation. Les facteurs pouvant susciter des écarts considérables entre les résultats réels et les anticipations comprennent la performance financière, les prix du pétrole et du gaz, les résultats des programmes de forage, les évolutions réglementaires, le risque politique, le terrorisme, l'évolution de la conjoncture économique au niveau local ou national et les autres risques mentionnés de temps en temps dans les soumissions périodiques auprès de la Commission des opérations de bourse des Etats-Unis.

Pour plus de renseignements, veuillez consulter Jim Eger au +1-877-762-2366, Suite 1200, 14001 Dallas Parkway, Dallas, Texas, 75240

Site Internet : http://www.continentalenergy.com