Veolia Energie reprend, avec l''acquisition de Thermal North America, Inc., le premier portefeuille de réseaux de chaleur et de froid aux Etats-Unis

Regulatory News:

Veolia Energie signe un accord pour acquérir la société privée Thermal North America, Inc., premier portefeuille de réseaux de chaleur et de froid aux Etats-Unis, pour un montant de 788 millions de dollars en valeur d’entreprise. Compte-tenu du délai d’obtention des autorisations réglementaires, la réalisation définitive de l’opération est attendue vers la fin de l’année ou début de l'année 2008.

Henri Proglio, Président directeur général de Veolia Environnement (Paris:VIE) déclare : "A travers cette acquisition, Veolia Environnement, déjà largement présent aux Etats-Unis dans les domaines de l’eau, du transport et de la propreté, consolide sa position dans le pays en devenant également un acteur majeur dans les services énergétiques. Le rachat de Thermal North America, Inc. nous donne les moyens d’accélérer notre croissance sur ce marché, ce qui est essentiel à l’orée d’une évolution majeure de la politique environnementale américaine. Grâce à cette acquisition, Veolia Environnement atteint une taille critique dans chacune de ses 4 activités. Le Groupe pourra ainsi développer pleinement les synergies au sein de Veolia Environnement North America dont l’organisation a été récemment renforcée. Cette opération portera le chiffre d’affaires de Veolia Environnement en Amérique du Nord à près de 4 milliards de dollars en 2008."

Avec un chiffre d’affaires de 425 millions de dollars prévu en 2007, Thermal North America, Inc. est présent sur les zones géographiques les plus en pointe en matière environnementale, particulièrement les Etats du Nord-Est et la Californie. Il possède et exploite notamment les réseaux de chaleur de Boston, Philadelphie, Baltimore, Atlanta, Kansas City, Trenton, St Louis, Oklahoma City, Tulsa, et plusieurs réseaux de froid dans les villes de Las Vegas et Los Angeles. La société compte 450 collaborateurs et exploite 3 500 MW de puissance thermique, 520 MW de puissance froid et 245 MW de puissance électrique. Au-delà de la distribution de chaleur et de froid, Thermal North America, Inc. est présent dans le secteur de la production d’électricité (cogénération) et de la gestion globale de bâtiments.

A travers cette opération, Veolia Environnement se positionne sur le premier marché des services énergétiques au monde à un moment où le renchérissement des prix des énergies et l’évolution de la réglementation environnementale aux Etats-Unis devraient générer de nouvelles opportunités.

L’objectif de Veolia Energie est de faire croître aux Etats-Unis, le chiffre d’affaires de la société à deux chiffres par an au cours des 5 prochaines années grâce à la mise en œuvre des savoir-faire du Groupe dans son cœur de métier ; il s’agit de la mise en place d’une offre complète qui allie, par exemple, économies d’énergie, promotion des énergies renouvelables et valorisation des réductions d’émission de gaz à effet de serre sur les marchés concernés. Ce développement portera sur les réseaux, en particulier la distribution de froid, qui présente un potentiel important en centre ville, la modernisation des centrales de production et une offre élargie de services aux clients actuels et futurs, comme les hôpitaux, les grands sites industriels ou immobiliers.

Cet investissement réalisé selon les critères de rentabilité habituels du Groupe représente un multiple d'EBITDA estimé 2008 de l'ordre de 9,5x.

Pour Olivier Barbaroux, Directeur général de Veolia Energie, «Cette acquisition nous positionne comme un acteur majeur des services énergétiques aux Etats-Unis qui représenteront dès 2008 plus de 5 % de notre activité. Fort de notre expérience en Europe, où nous sommes leader en matière d’efficacité énergétique et environnementale, nous répondons ainsi aux évolutions des préoccupations environnementales nord-américaines ».

Veolia Environnement est déjà présent dans l’énergie sur le continent nord américain à travers Dalkia qui a racheté en 2005 le réseau de vapeur de Cambridge dans le Massachusetts. En février 2006, il a signé un accord de partenariat avec le groupe Gaz Metro qui porte sur le développement des réseaux de chaleur au Canada. Cet accord concerne notamment la reprise du réseau de chauffage urbain de Montréal, l’un des plus grands réseaux urbains de chauffage et de froid d’Amérique du Nord.

Veolia Energie, à travers Dalkia, est le leader européen des services énergétiques aux collectivités et aux entreprises. Sa vocation depuis l’origine est l’optimisation énergétique et environnementale. Gestion de réseaux de chaleur, d’unités de production d’énergie et de fluides, services d’ingénierie et de maintenance d’installations énergétiques, services techniques liés au fonctionnement des immeubles tertiaires et industriels, prestations de gestion globale des bâtiments : il répond aux attentes de ses clients par des solutions complètes et personnalisées de confort et d’efficacité énergétique. Avec 48 800 collaborateurs dans 38 pays, Dalkia a réalisé en 2006 un chiffre d’affaires consolidé de 6,1 milliards d’euros.

Avertissement important

Veolia Environnement est une société cotée au NYSE et à Euronext Paris et le présent communiqué de presse contient des « déclarations prospectives » (forward-looking statements) au sens des dispositions du U.S. Private Securities Litigation Reform Act de 1995. Ces déclarations sont fondées sur les attentes et les prévisions actuelles de la Direction et sont sujettes à certains facteurs ou incertitudes pouvant entrainer une différence significative entre les résultats réels et ceux décrits dans les déclarations prospectives. Ces facteurs ou incertitudes concernent en particulier les risques liés aux termes et conditions figurant habituellement dans les transactions d’acquisition ainsi que ceux décrits dans les documents déposés par Veolia Environnement auprès de la U.S. Securities and Exchange Commission. Veolia Environnement n’a pas l’obligation ni ne prend l’engagement de mettre à jour ou réviser les déclarations prospectives. Les investisseurs et les détenteurs de valeurs mobilières peuvent obtenir gratuitement auprès de Veolia Environnement copie des documents enregistrés par Veolia Environnement auprès de la U.S. Securities and Exchange Commission.

Retrouvez les communiqués de presse sur notre site : http://www.veolia-finance.com